沖刺！年末基金業(yè)績“卡位戰(zhàn)”開啟

    “基金年底逆襲成功的兩大關(guān)鍵因素：一是風(fēng)格切換下的躺贏，二是調(diào)倉更為激進(jìn)。年底逆襲成功的基金非常明顯的特征是在此前三季度的持倉前五大行業(yè)中，對(duì)于年底表現(xiàn)占優(yōu)的板塊多多少少都有一定的倉位暴露。”

    2021年已接近尾聲，年度基金業(yè)績“排名戰(zhàn)”開啟，在市場震蕩行情下奪得年度收益冠軍的基金經(jīng)理無疑可以“一戰(zhàn)成名”。

    春節(jié)過后，諸多明星基金經(jīng)理管理的基金凈值均出現(xiàn)大幅下挫，甚至有些年內(nèi)收益一度為負(fù)，跌落神壇。年末將至，部分明星基金經(jīng)理掌管的基金已經(jīng)由負(fù)轉(zhuǎn)正，但仍有不少明星基金經(jīng)理還在負(fù)收益中掙扎。

    未到最后一刻難言勝負(fù)，今年以來板塊輪動(dòng)加劇，如踏準(zhǔn)節(jié)奏，業(yè)績排位在后的基金不無逆襲可能。

    173只基金漲超50%

    東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)顯示，截至11月26日，共有582只基金（A/C份額分開計(jì)算）年內(nèi)回報(bào)率超過30%，173只基金年內(nèi)收益超過50%。

    其中，崔宸龍管理的前海開源新經(jīng)濟(jì)混合A和前海開源公用事業(yè)股票均在年內(nèi)實(shí)現(xiàn)了收益翻倍，分別以113.46%、108.84%的收益居業(yè)績榜冠亞軍。

    截至11月26日，前海開源新經(jīng)濟(jì)混合A最新規(guī)模63.08億元，四季度基金凈值上漲17.77%?；鹑緢?bào)顯示，前海開源新經(jīng)濟(jì)混合前十大重倉股為：億緯鋰能、法拉電子、比亞迪、寧德時(shí)代、東方日升、星源材質(zhì)、天合光能、國投電力、中科電氣、合盛硅業(yè)。

    此外，長城行業(yè)輪動(dòng)混合A、寶盈優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)A兩只基金年內(nèi)收益超過90%，金鷹民族新興混合、信誠新興產(chǎn)業(yè)混合A、大成國企改革年內(nèi)收益超過80%。

    雖然諸多基金在今年都取得了不錯(cuò)的收益，但數(shù)據(jù)顯示，年內(nèi)也還有37.84%的股票型基金和22.2%混合型基金下跌。

    未到最后一刻難言勝負(fù)，今年以來板塊輪動(dòng)加劇，如踏準(zhǔn)節(jié)奏，業(yè)績排位在后的基金不無逆襲可能。

    國金證券研報(bào)指出，基金年底逆襲成功的兩大關(guān)鍵因素：一是風(fēng)格切換下的躺贏，二是調(diào)倉更為激進(jìn)。相比于那些未能在年底逆襲成功的基金，年底逆襲成功的基金非常明顯的特征是在此前三季度的持倉前五大行業(yè)中，對(duì)于年底表現(xiàn)占優(yōu)的板塊多多少少都有一定的倉位暴露。隨著年底行情中相關(guān)行業(yè)的更好市場表現(xiàn)，此前持倉的這些板塊對(duì)業(yè)績形成明顯的貢獻(xiàn)。

    “此外，如果我們?nèi)タ茨甑椎幕鸪謧}數(shù)據(jù)，大部分基金都會(huì)對(duì)年底表現(xiàn)更好的板塊進(jìn)行一定的增配，但是那些年底逆襲成功的基金在這個(gè)方向的增倉力度明顯更大。由此可見，基金年底逆襲成功的核心原因既包括了被動(dòng)因素，也涵蓋了主動(dòng)因素。”國金證券進(jìn)一步指出。

    明星基金“轉(zhuǎn)正”

    春節(jié)過后，市場風(fēng)格切換，板塊輪動(dòng)加劇，很多明星基金經(jīng)理管理的基金凈值均出現(xiàn)大幅下挫，還有些明星基金經(jīng)理年內(nèi)收益一度為負(fù)，跌落神壇。

    年末將至，有些明星基金經(jīng)理掌管的基金已經(jīng)由前三季度的負(fù)收益轉(zhuǎn)為正回報(bào)。

    頂流基金經(jīng)理劉格崧掌管的廣發(fā)小盤和廣發(fā)科技先鋒兩只基金收益在四季度由負(fù)轉(zhuǎn)正，年內(nèi)基金凈值增長分別為4.53%、2.22%。

    前三季度，謝治宇管理的興全合潤、興全合宜、興全社會(huì)價(jià)值三年持有三只基金年內(nèi)收益還為負(fù)。截至11月26日，四季度，這三只基金凈值漲幅超過7%，年內(nèi)基金凈值也由負(fù)轉(zhuǎn)正。

    朱少醒管理的富國天惠在前三季度基金凈值下跌超過2.9%，但是四季度超過3%的回報(bào)率，也讓富國天惠年內(nèi)收益由負(fù)轉(zhuǎn)正。

    傅鵬博和朱璘共同管理的睿遠(yuǎn)成長價(jià)值前三季度基金凈值下跌4%，四季度基金凈值漲幅達(dá)到6%。截至11月26日，年內(nèi)睿遠(yuǎn)成長價(jià)值A(chǔ)類和C類基金凈值分別上漲2.14%和1.77%。

    2021年接近尾聲，還有一些明星基金經(jīng)理管理的基金在年內(nèi)并沒能實(shí)現(xiàn)正收益。但是，也有一些明星基金經(jīng)理在年內(nèi)保持著不錯(cuò)的業(yè)績。

    作為價(jià)值投資基金經(jīng)理的典型代表之一，截至11月26日，丘棟榮管理的中庚小盤價(jià)值年內(nèi)收益達(dá)到63.06%。周應(yīng)波和劉偉偉共同管理的中歐明睿新常態(tài)混合年內(nèi)收益超過50%。

    明星基金經(jīng)理馮明遠(yuǎn)管理的信達(dá)澳銀科技創(chuàng)新一年定開年內(nèi)收益達(dá)到59%。他掌管的信達(dá)澳銀先進(jìn)智造和信達(dá)澳銀新能源產(chǎn)業(yè)年內(nèi)收益也都超過50%。

    截至11月26日，在去年風(fēng)頭無兩的股基冠軍趙詣管理的農(nóng)銀研究精選混合回報(bào)超過50%，他管理的農(nóng)銀匯理海棠三年定開和農(nóng)銀工業(yè)4.0混合年內(nèi)收益也達(dá)到了49%。

    “網(wǎng)紅基金經(jīng)理”蔡嵩松管理的3只基金在年內(nèi)收益均超過25%，其代表作諾安成長混合規(guī)模253.85億元，年內(nèi)收益29.79%。而另一只規(guī)模只有2.76億元的諾安創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)則在年內(nèi)取得了超過49%的收益。