QDII基金今年表現(xiàn)突出 最多賺60%以上

    證券時(shí)報(bào)記者 李迪

    今年以來(lái)，合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者（QDII）基金業(yè)績(jī)表現(xiàn)亮眼，整體收益率有5.84%，最高的收益率超過(guò)60%。受益于油價(jià)上行及部分海外市場(chǎng)股市反彈，原油主題、越南主題QDII領(lǐng)漲。

    Wind數(shù)據(jù)顯示，截至6月15日，納入統(tǒng)計(jì)的176只QDII基金平均收益率為5.84%，108只基金年內(nèi)獲得正回報(bào)，占比61%；19只QDII基金回報(bào)率超過(guò)20%，最高的華寶標(biāo)普油氣A年內(nèi)回報(bào)率達(dá)到60.26%。與此同時(shí)，表現(xiàn)落后的QDII基金年內(nèi)已虧損18.27%。

    分投資范圍來(lái)看，油氣主題和越南主題QDII表現(xiàn)最為突出。在年內(nèi)收益率排名前十的QDII基金中，7只為原油主題QDII，2只為大宗商品主題QDII，1只為越南主題QDII。截至6月15日，7只原油QDII的平均收益率達(dá)到42.9%。

    油氣主題QDII方面，去年四季度以來(lái)，受益于需求反彈，原油價(jià)格持續(xù)上行，助推了基金凈值顯著增長(zhǎng)。

    近日，原油價(jià)格達(dá)到近兩年半新高，展望后市，國(guó)泰君安證券指出，考慮到歐美疫情好轉(zhuǎn)帶來(lái)的需求預(yù)期改善，三季度北半球?qū)⒂瓉?lái)原油需求高峰季節(jié)，油價(jià)可能突破震蕩區(qū)間。

    投向越南市場(chǎng)的天弘越南市場(chǎng)A年內(nèi)回報(bào)達(dá)到33.22%。今年以來(lái)越南政府推行經(jīng)濟(jì)振興措施，實(shí)施寬松的貨幣政策，越南股市胡志明指數(shù)今年以來(lái)上漲近24%。此外，去年疫情期間的大跌，也使得越南股市的估值相對(duì)便宜，企業(yè)市盈率相對(duì)較低，帶動(dòng)股市反彈。

    QDII基金因業(yè)績(jī)優(yōu)異而大賺市場(chǎng)眼球之際，QDII額度也在逐漸放開(kāi)。今年來(lái)，外匯局4次放開(kāi)QDII額度。截至6月2日，銀行類(lèi)、證券類(lèi)、保險(xiǎn)類(lèi)、信托類(lèi)等173家機(jī)構(gòu)獲批的QDII額度累計(jì)達(dá)到1473.19億美元。其中，46家基金公司累計(jì)獲批617.4億美元，占比超40%。

    QDII額度放開(kāi)，不少Q(mào)DII基金額度隨之?dāng)U容。以易方達(dá)基金為例，6月3日，該公司公告旗下10只QDII基金放開(kāi)大額申購(gòu)。此外，年內(nèi)還成立了7只新QDII基金，產(chǎn)品擴(kuò)容速度達(dá)到一個(gè)較高水平。

    存續(xù)QDII基金開(kāi)放大額申購(gòu)、新QDII基金宣布成立，進(jìn)一步拓寬了投資者配置海外資產(chǎn)的渠道。

    天弘基金投研團(tuán)隊(duì)表示，當(dāng)前海外資產(chǎn)配置具有一定優(yōu)勢(shì)。在A股震蕩期間，越南、美股走牛，此時(shí)進(jìn)行多元化、全球化投資不僅可以有效分散單一市場(chǎng)投資風(fēng)險(xiǎn)，也能幫投資者把握更全面的投資機(jī)會(huì)。

    “在當(dāng)前大的市場(chǎng)環(huán)境下，有效資產(chǎn)配置的重要性愈發(fā)明顯。對(duì)普通投資者而言，多資產(chǎn)配置能有效分散單一市場(chǎng)、單一資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。”天弘基金移動(dòng)業(yè)務(wù)部總經(jīng)理豐曉菲說(shuō)。

    北京一位資深海外投資基金經(jīng)理表示，“今年以來(lái)，海外市場(chǎng)的投資機(jī)會(huì)比較多，在A股市場(chǎng)波動(dòng)加劇的背景下，配置QDII基金有助于平衡組合風(fēng)險(xiǎn)收益比。QDII額度也在不斷放開(kāi)，今年很有可能成為海外投資大年。”

    有基金經(jīng)理提示，投資QDII基金面臨的是復(fù)雜的海外市場(chǎng)宏觀環(huán)境，若購(gòu)買(mǎi)美元份額，還會(huì)面臨匯率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。因而，投資者在選購(gòu)QDII基金時(shí)應(yīng)該弄清基金的投資范圍、申贖規(guī)則等基本信息，保持謹(jǐn)慎、量力而行，切忌盲目投資。

    此外，投資者在贖回QDII基金時(shí)還會(huì)面臨贖回期較長(zhǎng)的問(wèn)題，部分QDII基金的贖回時(shí)間要10個(gè)工作日。這樣的贖回制度安排，會(huì)對(duì)持有人投資組合流動(dòng)性造成一定影響。