政策倒逼激發(fā)新需求 磷系阻燃劑產(chǎn)業(yè)迎“高光時(shí)刻”

    2.1萬元/噸、2.2萬元/噸……2.5萬元/噸，疫情的波及，依然不能阻擋磷系阻燃劑主力品種價(jià)格的上漲。

    證券時(shí)報(bào)·e公司記者獲悉，今年以來，在無鹵阻燃工程塑料聚碳酸酯PC綜合成本優(yōu)勢大幅提高，疊加歐盟無鹵化即將強(qiáng)制推廣的背景下，全球市場對磷系阻燃劑的需求正在不斷增長。而供應(yīng)端一側(cè)，未來2~3年內(nèi)新增產(chǎn)能非常有限，遠(yuǎn)不能滿足市場需求，從而使得下游市場對磷系阻燃劑需求愈發(fā)強(qiáng)烈，磷系阻燃劑正在進(jìn)入高光時(shí)刻。

    供給緊張缺貨明顯

    “現(xiàn)在買無鹵化的阻燃劑，肯定得提前給供應(yīng)商打招呼，否則拿不到貨。”5月28日，上海某塑料工程有限公司方面告訴記者。

    近段時(shí)間以來，磷系阻燃劑缺貨的現(xiàn)象越來越明顯。其中，工程塑料阻燃劑最為緊俏，目前處于供不應(yīng)求的狀態(tài)。同時(shí)，記者從磷系阻燃劑龍頭企業(yè)萬盛股份也得到印證，“目前，磷系阻燃劑生產(chǎn)廠家均在滿負(fù)荷生產(chǎn)”。

    為何磷系阻燃劑今年走勢強(qiáng)勁？綜合記者對企業(yè)、行業(yè)研究員的采訪，主要原因包括：首先，歐盟無鹵化法規(guī)實(shí)施促使阻燃劑客戶產(chǎn)業(yè)升級；其次，近年來的環(huán)保政策致使阻燃劑的產(chǎn)能供給減少；另外，以新能源汽車、電子電器等行業(yè)對磷系阻燃劑的需求不斷增加。

    上述接受采訪的上海某塑料工程有限公司，下游客戶主要是汽配企業(yè)、家電配套廠家等。該公司人士介紹，“原來大家的環(huán)保理念不強(qiáng)，往往采用價(jià)格便宜的溴系阻燃劑。但是現(xiàn)在不同了，有政策的強(qiáng)制推動(dòng)，不得不改正生產(chǎn)工藝，采用無化鹵的阻燃劑。”

    2019年12月5日，歐盟發(fā)布法規(guī)（EU）2019/2021，制定了歐盟能源相關(guān)產(chǎn)品生態(tài)設(shè)計(jì)指令（ErP指令，2009/125/EC）中有關(guān)電子顯示器的生態(tài)設(shè)計(jì)要求，禁止在電子顯示器的外殼和支架中使用鹵系阻燃劑；大于50g的塑料部件應(yīng)清楚地標(biāo)識材質(zhì)類型，如果含有阻燃劑還需標(biāo)識阻燃劑的相應(yīng)信息，新法規(guī)將于2021年3月1日正式實(shí)施。

    據(jù)悉，由于BDP、RDP等無鹵有機(jī)磷系阻燃劑與PC/ABS等工程塑料相容性好，并且具有環(huán)保性能好、熱穩(wěn)定性高、對材料性能影響小等優(yōu)點(diǎn)。因此在手機(jī)、筆記本電腦、電視機(jī)等電子電器設(shè)備中得到廣泛應(yīng)用。歐盟無鹵化法規(guī)即將強(qiáng)制實(shí)施，促進(jìn)磷系阻燃劑在電子電器設(shè)備中的應(yīng)用。

    記者了解到，歐盟無鹵化法規(guī)雖然明年3月1日才實(shí)施，但受影響的企業(yè)需要提前做準(zhǔn)備。對于這些企業(yè)來說，從改模具、試生產(chǎn)到最終的正式量產(chǎn)，都需要一定時(shí)間。從去年下半年開始，由于不同工程塑料注塑收縮率不同，已經(jīng)逐漸有生產(chǎn)廠家開始重新定制模具。業(yè)內(nèi)主要幾家工程塑料改性龍頭企業(yè)無鹵磷系阻燃劑用量均出現(xiàn)比較大增長。

    下游擴(kuò)產(chǎn)備戰(zhàn)

    除了政策原因外，成本因素也是磷系阻燃劑需求放大的重要原因。

    以工程塑料類為例，PC+BDP為代表的無鹵阻燃劑和ABS+十溴二苯乙烷為代表的溴系阻燃劑，是工程塑料的主要兩大體系。PC當(dāng)中BDP的添加比例約為10%~15%，ABS中十溴二苯乙烷的添加比例約為10%~20%。

    此前，由于PC價(jià)格大幅高于ABS導(dǎo)致成本因素，在電子電器、家電、網(wǎng)絡(luò)通信設(shè)備設(shè)備中使用ABS工程塑料比較多，全球ABS產(chǎn)能在735萬噸，遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于PC產(chǎn)能556萬噸。同時(shí)，由于ABS工程塑料需要使用溴系阻燃劑才能在保持良好性能同時(shí)滿足UL94V0級阻燃，因此ABS+十溴二苯乙烷等溴系阻燃劑成為重要應(yīng)用體系。但是，這種成本優(yōu)勢目前已經(jīng)不在。

    “由于溴系阻燃劑屬于非環(huán)保產(chǎn)品，近年來的生產(chǎn)受到政策限制，導(dǎo)致價(jià)格越來越高?，F(xiàn)在反而采用無鹵化的成本低。”上述上海某塑料工程有限公司方面介紹。

    據(jù)悉，近年來，由于國內(nèi)PC產(chǎn)能的大幅提升，價(jià)格大幅下滑，PC價(jià)格由2005年的3.85萬元/噸下降至目前的約1.4萬元/噸，而十溴二苯乙烷的價(jià)格近年大幅上漲，價(jià)格由2017年的約3萬元/噸上漲到6萬元/噸。

    目前的PC+BDP阻燃體系比ABS+溴系阻燃體系成本低約0.18萬元/噸，PC+無鹵磷系阻燃劑的成本優(yōu)勢非常明顯，同時(shí)PC無鹵阻燃工程塑料的綜合性能，包括力學(xué)性能等遠(yuǎn)遠(yuǎn)優(yōu)于ABS工程塑料。

    因此，未來PC無鹵阻燃取代ABS溴系阻燃應(yīng)該是大勢所趨，這也是未來3年，下游PC在中國將有新增160萬噸產(chǎn)能的主要原因之一。

    下階段價(jià)格穩(wěn)中看漲

    作為國內(nèi)主要的磷系阻燃劑供應(yīng)商，市場的強(qiáng)勁需求讓萬盛股份深有感觸。

    萬盛股份有關(guān)人士稱，今年以來，下游需求的工程塑料阻燃劑訂單出現(xiàn)了明顯增長，除了長期客戶增加新訂單外，還增加了不少的臨時(shí)客戶。比如，近日某國外客戶原本計(jì)劃6月訂購500噸工程塑料阻燃劑，但公司只能滿足其300噸的需求。目前國內(nèi)需要10~20噸貨的客戶就更多了，確實(shí)供應(yīng)不過來。

    市場供不應(yīng)求，是否有其他可替代品？中信建投研究員對記者稱，“尋找替代品，這個(gè)沒有可能性。重新研制一個(gè)新配方，沒有三五年時(shí)間肯定出不來。”

    就無鹵磷系工程塑料阻燃劑而言，從立項(xiàng)到最終投產(chǎn)，需要2~3年時(shí)間。記者從一些行業(yè)內(nèi)人士了解到，未來兩年內(nèi)，除了萬盛股份在建的2萬噸工程塑料阻燃劑生產(chǎn)線外，還沒有其他較大的能夠投產(chǎn)的產(chǎn)能。

    行業(yè)研究員和下游某塑料企業(yè)均表示，阻燃劑行業(yè)今年經(jīng)營形勢，較往年要樂觀，包括市場的需求量和銷售價(jià)格。就價(jià)格而言，二季度將延續(xù)一季度漲勢，下階段價(jià)格繼續(xù)穩(wěn)中看漲。

    實(shí)際上，磷系阻燃劑價(jià)格上漲跡象，在今年一季度已開始顯現(xiàn)。數(shù)據(jù)顯示，今年一季度，萬盛股份的阻燃劑平均銷售價(jià)格為1.75萬元，同比增長10.66%。

    據(jù)悉，萬盛股份系全球最主要的磷系阻燃劑生產(chǎn)及供應(yīng)商。2019年年報(bào)顯示，阻燃劑銷售收入占公司整體銷售收入的80%以上，貢獻(xiàn)的利潤占公司整體利潤的110%左右，隨著萬盛股份胺事業(yè)部、催化劑事業(yè)部及涂料助劑事業(yè)部等其他3個(gè)事業(yè)部在2020年步入快速的發(fā)展，未來公司將呈現(xiàn)以磷系阻燃劑為主，其他事業(yè)部齊頭并進(jìn)發(fā)展的良好勢頭。