新三板轉(zhuǎn)板制度落地 業(yè)務銜接工作啟動

    證監(jiān)會昨日發(fā)布了《關于全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司轉(zhuǎn)板上市的指導意見》。證監(jiān)會表示，此舉是為了建立轉(zhuǎn)板上市機制，規(guī)范轉(zhuǎn)板上市行為，統(tǒng)籌協(xié)調(diào)不同上市路徑的制度規(guī)則，做好監(jiān)管銜接。這有助于豐富掛牌公司上市路徑，打通中小企業(yè)成長壯大的上升通道，加強多層次資本市場的有機聯(lián)系，增強金融服務實體經(jīng)濟能力。

    證監(jiān)會表示，下一步將組織上交所、深交所、全國股轉(zhuǎn)公司、中國結(jié)算等做好轉(zhuǎn)板上市各項準備工作，并根據(jù)試點情況，評估完善有關制度安排。

    今年3月6日至4月5日，證監(jiān)會通過官網(wǎng)、微信、微博等渠道，就《指導意見》向社會公開征求意見。征求意見期間，證監(jiān)會收到了來自企業(yè)、證券公司、基金公司、行業(yè)自律組織以及社會公眾的意見共計13份。

    證監(jiān)會表示，總體來看，各方對《指導意見》給予積極正面反饋，所提意見主要是進一步細化《指導意見》有關內(nèi)容，明確有關工作安排。經(jīng)逐條研究，各方意見建議已基本吸收采納，部分事項擬在滬深交易所、全國股轉(zhuǎn)公司及中國結(jié)算有關業(yè)務規(guī)則中明確，如轉(zhuǎn)板上市的具體條件、審核標準、保薦程序、停復牌安排、轉(zhuǎn)板上市后的再融資安排、股份限售的具體安排等。

    具體來看，《指導意見》主要內(nèi)容包括三個方面。一是基本原則。建立轉(zhuǎn)板上市機制將堅持市場導向、統(tǒng)籌兼顧、試點先行、防控風險的原則。二是主要制度安排。對轉(zhuǎn)入板塊的范圍、轉(zhuǎn)板上市條件、程序、保薦要求、股份限售等事項作出原則性規(guī)定。三是監(jiān)管安排。明確證券交易所、全國股轉(zhuǎn)公司、中介機構(gòu)等有關各方的責任。對轉(zhuǎn)板上市中的違法違規(guī)行為，依法依規(guī)嚴肅查處。上交所、深交所、全國股轉(zhuǎn)公司、中國結(jié)算等將依據(jù)《指導意見》制定或修訂業(yè)務規(guī)則，進一步明確細化各項具體制度安排。

    6月3日晚間，上交所有關負責人稱，科創(chuàng)板、新三板、創(chuàng)業(yè)板都是多層次資本市場有機的組成部分，相輔相成、有序銜接，堅守各自定位、錯位發(fā)展。上交所將在中國證監(jiān)會的部署下，全力支持轉(zhuǎn)板上市相關制度建設。按要求對需要交易所明確規(guī)定的內(nèi)容做好制度供給，進一步明確轉(zhuǎn)板上市相關規(guī)則；建立完善包括轉(zhuǎn)板上市審核溝通機制、轉(zhuǎn)板上市監(jiān)管銜接機制等；共同大力開展轉(zhuǎn)板上市制度的推廣宣導工作，積極支持符合條件的新三板精選層掛牌公司至上交所科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板上市。

    深交所相關負責人表示，建立轉(zhuǎn)板上市機制是落實黨中央、國務院決策部署的重要舉措，對促進多層次資本市場協(xié)同發(fā)展具有重要意義。深交所將按照中國證監(jiān)會統(tǒng)一領導，在平穩(wěn)有序推進創(chuàng)業(yè)板改革并試點注冊制工作同時，認真做好轉(zhuǎn)板上市各項準備工作，明確細化相關制度安排，優(yōu)化完善相關溝通機制，支持符合條件的新三板精選層掛牌公司至深交所創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板上市，為構(gòu)建多層次資本市場鏈接通道、增強金融服務實體經(jīng)濟能力作出貢獻。