機(jī)構(gòu)稱當(dāng)前是調(diào)倉換股重要時間窗口！養(yǎng)老金斥資逾30億元新進(jìn)增持31家公司股票，偏愛這些領(lǐng)域!

    本報記者 趙子強(qiáng) 見習(xí)記者 任世碧

    隨著上市公司2020年年報的逐步披露，養(yǎng)老金在二級市場上的布局也逐步顯現(xiàn)。《證券日報》記者根據(jù)東方財富Choice數(shù)據(jù)統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，截至4月12日收盤，在已披露2020年年報的上市公司中，有52家公司的前十大流通股股東中出現(xiàn)養(yǎng)老金的身影，合計持股市值為85.47億元。

    對此，接受《證券日報》記者采訪的華輝創(chuàng)富投資總經(jīng)理袁華明表示，“養(yǎng)老金是長線資金，有持續(xù)投入需要，投資風(fēng)格偏向價值投資、長期投資，注重企業(yè)基本面和價格的安全邊際。”

    進(jìn)一步梳理發(fā)現(xiàn)，有31家公司股票成為養(yǎng)老金2020年四季度新進(jìn)增持品種，合計增持資金達(dá)30.32億元，主要扎堆化工、公用事業(yè)、電氣設(shè)備等三行業(yè)，涉及個股數(shù)量分別為5只、3只、3只。

    對于養(yǎng)老金重點(diǎn)增持的化工行業(yè)，私募排排網(wǎng)研究主管劉有華對《證券日報》記者表示，“養(yǎng)老金去年四季度增持的化工、公用事業(yè)和電氣設(shè)備都屬于行業(yè)景氣度正面臨持續(xù)復(fù)蘇，并且在未來較長一段時間有望維持高景氣周期的行業(yè)。其中，從化工板塊已披露一季報業(yè)績預(yù)告的公司表現(xiàn)來看，整體化工板塊業(yè)績環(huán)比和同比均出現(xiàn)了明顯的改善，在全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的大背景下，化工景氣度有望持續(xù)上升。”

    劉有華進(jìn)一步表示，“電氣設(shè)備行業(yè)中，新能源汽車和新能源發(fā)電都是未來的發(fā)展趨勢，而且受到政策扶持，行業(yè)景氣度持續(xù)高漲。另外，碳達(dá)峰碳中和目標(biāo)背景下，公用事業(yè)當(dāng)中的環(huán)保產(chǎn)業(yè)政策向好、行業(yè)向好，未來發(fā)展可期。”

    與此同時，袁華明也認(rèn)為，去年下半年開始化工和電氣設(shè)備行業(yè)就表現(xiàn)出經(jīng)營改善態(tài)勢，今年一季度的景氣度還在繼續(xù)提升；公共事業(yè)行業(yè)則一直具有業(yè)績增速不高，但穩(wěn)定增長的特點(diǎn)。在近期市場風(fēng)格從進(jìn)攻轉(zhuǎn)為均衡的背景下，板塊的業(yè)績確定性和估值對養(yǎng)老金還是有吸引力的。

    新進(jìn)個股方面，截至去年四季度末，養(yǎng)老金新進(jìn)持有16只個股，大族激光、海格通信、華蘭生物等3只個股在此期間養(yǎng)老金新進(jìn)持股數(shù)量均超1000萬股，分別為1703.73萬股、1315.14萬股、1252.78萬股，美亞柏科、晶澳科技、長青集團(tuán)、珠江啤酒等4只個股本期養(yǎng)老金新進(jìn)持股數(shù)量也均逾500萬股。另外，中青旅、建投能源、天合光能、康達(dá)新材、飛亞達(dá)、新雷能、玉禾田、浙礦股份、鍵凱科技等9只個股本期也獲養(yǎng)老金的青睞。

    增持個股方面，截至去年四季度末，養(yǎng)老金繼續(xù)對15只個股進(jìn)行加倉操作，赤峰黃金在去年四季度養(yǎng)老金增持?jǐn)?shù)量居首，達(dá)到1288.18萬股，最新持股數(shù)量達(dá)2057.69萬股；南鋼股份、冀東水泥、金隅集團(tuán)、大亞圣象等4只個股本期養(yǎng)老金增持?jǐn)?shù)量也均逾500萬股，新洋豐、常熟銀行、海利得、森麒麟、深圳機(jī)場、上海鋼聯(lián)、愛嬰室、中孚信息、華凱創(chuàng)意、利爾化學(xué)等10只個股本期也獲養(yǎng)老金加倉。

    “堅持價值投資是實(shí)現(xiàn)財富增值的捷徑。”前海開源基金首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家楊德龍對《證券日報》記者表示，“在當(dāng)前時點(diǎn)，A股估值具備一定優(yōu)勢，應(yīng)選擇好行業(yè)、好公司長期持有實(shí)現(xiàn)財富增長及增值。市場上的分紅率高、業(yè)績較好的性價比高的優(yōu)質(zhì)股票是養(yǎng)老金優(yōu)先考慮配置的對象，被養(yǎng)老金配置的企業(yè)至少證明基本面表現(xiàn)良好，而在2020年四季度獲得養(yǎng)老金增持的標(biāo)的后市更值得關(guān)注。”

    養(yǎng)老金投資風(fēng)格穩(wěn)健，其看好公司的年報也有著不錯的業(yè)績表現(xiàn)，上述31家公司中，有24家公司2020年全年實(shí)現(xiàn)凈利潤同比增長，占比近八成。赤峰黃金、玉禾田報告期內(nèi)實(shí)現(xiàn)凈利潤同比翻番，新雷能、利爾化學(xué)、中孚信息、天合光能、康達(dá)新材、大族激光等公司2020年全年凈利潤也均實(shí)現(xiàn)同比增長50%以上。

    今年一季度業(yè)績預(yù)告方面，在養(yǎng)老金持倉的52家公司中，截至目前，已有12家公司披露了2021年一季度業(yè)績預(yù)告，10家公司業(yè)績預(yù)喜，晨鳴紙業(yè)、科達(dá)利、海利得、利爾化學(xué)、長海股份、南鋼股份等6家公司均預(yù)計2021年一季度凈利潤同比翻番。

    可以看到，養(yǎng)老金重倉股今年以來股價表現(xiàn)同樣可圈可點(diǎn)，有26只個股年內(nèi)股價實(shí)現(xiàn)上漲，占比五成。晨鳴紙業(yè)、海利得、高能環(huán)境年內(nèi)股價表現(xiàn)亮眼，期間累計漲幅分別達(dá)到60.59%、46.29%、40.44%，南鋼股份、新雷能、森麒麟、飛亞達(dá)、中青旅等個股年內(nèi)累計漲幅也均逾20%。

    對于后市的投資機(jī)會方面，興業(yè)證券策略團(tuán)隊表示，短期市場維持震蕩格局，當(dāng)前是調(diào)倉換倉的重要時間窗口。整體而言，把握三條主線機(jī)會：1.經(jīng)濟(jì)與服務(wù)業(yè)復(fù)蘇+節(jié)假日疊加，關(guān)注服務(wù)業(yè)。2.一季報景氣，關(guān)注半導(dǎo)體、醫(yī)藥（器械與服務(wù)）。3.全球復(fù)蘇，量價齊升的中上游周期制造品。

    表：去年四季度養(yǎng)老金持倉股一覽

制表：任世碧

（編輯 喬川川 策劃 吳珊）