監(jiān)管鑄造“利器” 精選層掛牌審查注重質(zhì)效

    全國股轉(zhuǎn)公司平時(shí)都是如何工作的？精選層企業(yè)怎么審？輔助審查用到哪些科技手段？6月9日下午，全國股轉(zhuǎn)公司舉辦精選層受理審查媒體開放日活動(dòng)，中國證券報(bào)記者帶著新三板投資者關(guān)心的問題，現(xiàn)場(chǎng)體驗(yàn)精選層掛牌審查全流程，近距離接觸輔助審查的科技系統(tǒng)——利器系統(tǒng)。

    審議過程可記錄可追溯

    精選層開板漸行漸近，新三板各項(xiàng)配套政策加速落地。截至6月9日，全國股轉(zhuǎn)公司已受理50家公司的精選層掛牌申請(qǐng)，向其中的47家公司發(fā)出問詢意見。穎泰生物、艾融軟件等6家企業(yè)已完成審查問詢，將分別于6月10日、13日、14日進(jìn)入掛牌委員會(huì)審議環(huán)節(jié)。

    精選層掛牌審查流程成為當(dāng)前市場(chǎng)關(guān)注熱點(diǎn)，中國證券報(bào)記者參觀的第一站即為精選層受理窗口。“在保薦機(jī)構(gòu)提交材料后的兩個(gè)交易日內(nèi)，我們將根據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)則并對(duì)照受理檢查要點(diǎn)完成齊備性審查，審查主要關(guān)注申請(qǐng)文件與相關(guān)規(guī)則規(guī)定的文件目錄是否相符，文件名稱與文件內(nèi)容是否相符，文件簽字或簽章是否完整、清晰、一致，文檔字體排版等格式是否符合相關(guān)規(guī)定等。”在受理窗口工作的全國股轉(zhuǎn)公司工作人員介紹，在受理后，申報(bào)材料通過業(yè)務(wù)流程管理（BPM）系統(tǒng)自動(dòng)流轉(zhuǎn)至審查部門，進(jìn)入業(yè)務(wù)審查環(huán)節(jié)。

    這位工作人員還詳細(xì)介紹了掛牌委審議會(huì)的工作流程。“掛牌委會(huì)議室24小時(shí)錄音錄像，審議過程都可記錄、可追溯。在疫情期間，審議會(huì)采用視頻會(huì)議方式，會(huì)議過程錄屏，遠(yuǎn)程開會(huì)也做好程序保障。”這位工作人員介紹。

    中國證券報(bào)記者從現(xiàn)場(chǎng)了解到，掛牌輔導(dǎo)驗(yàn)收并經(jīng)公司股東大會(huì)審核同意后，申請(qǐng)掛牌公司大概還需經(jīng)過“申報(bào)-受理-審查-問詢-回復(fù)-掛牌委員會(huì)審議-全國股轉(zhuǎn)公司審查-證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)-發(fā)行”這幾道程序，才能在精選層掛牌交易。全國股轉(zhuǎn)公司應(yīng)在受理申請(qǐng)文件之日起兩個(gè)月內(nèi)，出具自律監(jiān)管意見或作出終止精選層掛牌審查的決定。

    利器系統(tǒng)提升審查質(zhì)效

    近年來，資本市場(chǎng)科技監(jiān)管備受市場(chǎng)關(guān)注。在此次活動(dòng)中，工作人員詳細(xì)介紹了輔助審查的科技系統(tǒng)——利器系統(tǒng)。

    自上線運(yùn)行以來，利器系統(tǒng)已在掛牌公司信息披露審查工作中發(fā)揮了良好的作用。一是提高信息披露的標(biāo)準(zhǔn)化水平。通過研發(fā)推出插件式、便捷式、一站式的新一代信息披露可擴(kuò)展商業(yè)報(bào)告語言（XBRL）編制工具，實(shí)現(xiàn)了公開發(fā)行說明書、公開轉(zhuǎn)讓說明書、定期報(bào)告和臨時(shí)報(bào)告的結(jié)構(gòu)化編制、上報(bào)及披露。二是提升審查效率。目前，定期報(bào)告模塊構(gòu)建了一套包含1400余項(xiàng)判斷標(biāo)準(zhǔn)的指標(biāo)體系，利用規(guī)則模型、人工智能模型對(duì)財(cái)務(wù)粉飾、業(yè)務(wù)運(yùn)營和信披違規(guī)等進(jìn)行全方位風(fēng)險(xiǎn)分析。對(duì)于存在財(cái)務(wù)異常、持續(xù)經(jīng)營能力存疑的公司篩選率可達(dá)85%，可使年報(bào)審查時(shí)間縮短25%。

    5名委員合議形成審議意見

    活動(dòng)當(dāng)日，中國證券報(bào)記者還現(xiàn)場(chǎng)觀摩了一場(chǎng)問詢討論會(huì)，詳細(xì)了解問詢函的產(chǎn)生過程。

    為提升審查質(zhì)量、防控廉政風(fēng)險(xiǎn)，全國股轉(zhuǎn)公司在審查工作中建立“集體決策、權(quán)力制衡”的工作機(jī)制，主要體現(xiàn)在三個(gè)環(huán)節(jié)：一是發(fā)出審查問詢應(yīng)由問詢討論會(huì)集體決策；二是提交掛牌委審議經(jīng)由部門審議會(huì)集體決策；三是掛牌委審議應(yīng)由5名委員合議形成審議意見。

    在會(huì)議議程方面，一是審查人員介紹發(fā)行人基本情況，說明問詢關(guān)注問題及相應(yīng)問詢要點(diǎn)。二是質(zhì)控人員概括說明質(zhì)控意見，說明是否有其他待討論的重點(diǎn)關(guān)注問題，以及問詢要點(diǎn)的完善性意見。三是參會(huì)人員針對(duì)審查人員、質(zhì)控人員的重點(diǎn)關(guān)注問題、完善性意見，逐項(xiàng)討論關(guān)注問題有無遺漏，問詢要點(diǎn)是否準(zhǔn)確、完整。四是在經(jīng)過充分討論后，部門負(fù)責(zé)人總結(jié)會(huì)議情況，根據(jù)多數(shù)意見或一致意見，議定首輪審查問詢函（討論稿）的重點(diǎn)關(guān)注問題、問詢要點(diǎn)等是否需要修改及相應(yīng)意見。有修改意見的，形成“修改后發(fā)出問詢”的會(huì)議結(jié)論；無修改意見的，形成“發(fā)出問詢”的會(huì)議結(jié)論。