投資者教育基地軟性條件逐漸加碼

    中國證監(jiān)會自2015年決定設(shè)立證券期貨投資者教育基地（簡稱“投教基地”）以來，至今已對三批投教基地授牌。作為公益性平臺，投教基地在為投資者提供“一站式”獲取投教服務(wù)方面發(fā)揮了重要作用。為了更好地利用投教基地開展投教工作，現(xiàn)對投教基地的目標(biāo)定位、申報條件、授牌流程以及北京轄區(qū)投教基地情況簡要介紹如下。

    性質(zhì)重于形式

    投教基地可根據(jù)不同維度進行分類。根據(jù)申報條件和授牌機構(gòu)不同，分為國家級基地和省級基地；根據(jù)表現(xiàn)方式不同，分為實體基地和互聯(lián)網(wǎng)基地。大致來講，國家級基地綜合條件要求較高，評審、授牌和年度考核等次由投保局負(fù)責(zé)；省級基地綜合條件略低，評審、授牌、日常監(jiān)管及年度考核等次由各地證監(jiān)局負(fù)責(zé)。需要了解的是，國家級基地的日常監(jiān)管及年度考核初核工作仍由各證監(jiān)局按照轄區(qū)監(jiān)管責(zé)任負(fù)責(zé)監(jiān)管。一般來說，申報主體要么申報國家級基地，要么申報省級基地。但實踐中也未禁止同步申報國家級基地和省級基地。如果同時獲批，則按國家級基地管理。

    通過分析近三批投教基地申報指引，可以獲知政策導(dǎo)向和發(fā)展趨勢，例如實體基地對于場地面積要求有重大變化，首批和第二批國家級基地明確要求建筑面積不少于300平方米。第三批申報指引取消最低面積規(guī)定，僅規(guī)定“規(guī)模足以滿足向全國投資者提供證券期貨知識普及、風(fēng)險提示和信息服務(wù)等教育服務(wù)的實際需要”。省級實體基地大致也遵循上述政策變化，第三批申報指引取消了不少于120平方米硬性要求。當(dāng)然，硬性條件有所降低，軟性條件逐漸加碼，例如對于投教產(chǎn)品尤其高質(zhì)量原創(chuàng)產(chǎn)品的制作、投放標(biāo)準(zhǔn)逐步提高，體現(xiàn)了“性質(zhì)重于形式”的原則。

    目前證監(jiān)會關(guān)于投教基地申報、監(jiān)管和考核的規(guī)章基本完備。2015年《指導(dǎo)意見》、2018年《監(jiān)管指引》及三批申報指引文件均為規(guī)范性文件，證監(jiān)會投保局每年會根據(jù)重點工作對投教基地進行考核，確保其嚴(yán)格遵守“公益性”原則并開展投教宣傳活動。

    最基本屬性是公益性

    一般來說，申報投教基地應(yīng)符合以下規(guī)定：一是公益性特點，不得存在任何盈利性行為。二是開發(fā)投教產(chǎn)品，并且有新增和原創(chuàng)產(chǎn)品最低比例要求。三是需要持續(xù)開展投教活動和投資者滿意度調(diào)查。四是需要具有保障投教基地正常運行的經(jīng)費，設(shè)有明確的管理部門和專職投教人員。五是應(yīng)當(dāng)具備完善的投教基地管理與考核制度等。不同類型基地各有具體要求。例如實體基地需要具有專門用于投教的場所，平均每月有最低開放時間和現(xiàn)場參觀人數(shù)。互聯(lián)網(wǎng)基地應(yīng)當(dāng)具備專門的網(wǎng)站，需要滿足最低滿足訪問量、訪客數(shù)等要求?；厣陥罅鞒逃猩陥蟛牧辖邮铡⒀a正（如有）、書面反饋、雙人審核、征求意見、專家評審、局內(nèi)決策、結(jié)果公示以及最終確定等環(huán)節(jié)。證監(jiān)會歷次發(fā)布投教基地申報指引，均受到市場的極大關(guān)注，各類主體積極踴躍提交申報材料。當(dāng)然，投教基地最基本的屬性是公益性，運營需要持續(xù)性投入大量的人力物力且不得有任何盈利性行為。申報投教基地既需要熱情，也需要冷靜。

    截至目前，北京轄區(qū)共有13家投教基地。其中國家級投教基地6家，躍居全國首位。分別是銀河證券基地（互聯(lián)網(wǎng)）、中信建投基地（實體）、新華網(wǎng)基地（互聯(lián)網(wǎng)）、工銀瑞信基地（互聯(lián)網(wǎng)）、新浪網(wǎng)基地（互聯(lián)網(wǎng)）以及中國財富網(wǎng)基地（互聯(lián)網(wǎng)）。省級投教基地7家，分別是中郵基金基地（實體）、國信證券北京地區(qū)基地（實體）、基金小鎮(zhèn)基地（實體）、東興證券（實體兼互聯(lián)網(wǎng)）、證保通基地（互聯(lián)網(wǎng)）及和君商學(xué)院基地（互聯(lián)網(wǎng)）。據(jù)此可知，轄區(qū)基地以證監(jiān)會監(jiān)管的市場主體居多（證券公司5家，基金公司2家，上市公司1家），其他主體5家。形態(tài)較為豐富，既有新華網(wǎng)等全國性綜合媒體，也有中國財富網(wǎng)及新浪網(wǎng)等大型傳媒公司。

    過去幾年，投教基地在投資者教育、專項宣傳以及推進投教知識納入國民教育方面做了大量工作。未來，北京局將充分發(fā)揮現(xiàn)有投教基地的優(yōu)勢，協(xié)作互補、資源共享、形成合力、達(dá)到共贏。同時將繼續(xù)挖掘、培育、鼓勵及支持轄區(qū)更多有志于從事投資者保護的市場主體加入到該事業(yè)中，為轄區(qū)資本市場的穩(wěn)定健康發(fā)展添磚加瓦。