關(guān)鍵器件短缺一天一價(jià) 面板供需趨緊倒逼全產(chǎn)業(yè)升級(jí)

    本報(bào)記者 賈麗

    當(dāng)下，在新一輪需求爆發(fā)之時(shí)，全球面板市場(chǎng)迎來(lái)變局，物料吃緊，LCD面板的價(jià)格上漲已經(jīng)持續(xù)了10個(gè)月。面板、芯片等關(guān)鍵部件目前整體供應(yīng)處于趨緊狀態(tài)。

    “從去年7月份開始，面板價(jià)格出現(xiàn)持續(xù)性上漲，如今已經(jīng)到了一個(gè)高點(diǎn)，且還有上漲的趨勢(shì)，近期價(jià)格更是變動(dòng)頻繁，甚至出現(xiàn)‘一天一個(gè)價(jià)’的現(xiàn)象，但這也是受市場(chǎng)整體需求影響而出現(xiàn)的，并不是企業(yè)刻意調(diào)價(jià)，目前整體供應(yīng)緊張，部分出現(xiàn)缺貨。”LGDisplay高層人士接受《證券日?qǐng)?bào)》記者采訪時(shí)表示。

    華星光電相關(guān)負(fù)責(zé)人對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示：“不僅是市場(chǎng)需求爆發(fā)式增長(zhǎng)引發(fā)面板價(jià)格上漲，關(guān)鍵器件供應(yīng)也出現(xiàn)了短缺，預(yù)計(jì)面板供需緊張現(xiàn)象將貫穿今年全年。”

    今年二季度以來(lái)，面板上游材料短缺問(wèn)題越發(fā)凸顯，尤其是IC等材料供應(yīng)缺口持續(xù)擴(kuò)大，對(duì)二季度面板的實(shí)際供應(yīng)形成嚴(yán)重影響。根據(jù)群智咨詢（Sigmaintell）“供需模型”測(cè)算，二季度全球LCDTV面板市場(chǎng)供需持續(xù)緊缺，將帶動(dòng)LCDTV面板價(jià)格在二季度維持上漲趨勢(shì)。而業(yè)內(nèi)普遍預(yù)計(jì)，這一上漲趨勢(shì)還將持續(xù)，面板市場(chǎng)供需緊張現(xiàn)象會(huì)將持續(xù)全年，這直接給整機(jī)廠商帶來(lái)巨大壓力，引發(fā)產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)生一連串反應(yīng)。

    面板產(chǎn)業(yè)格局重塑

    行業(yè)集中度空前提升

    此輪面板的價(jià)格上漲背后，有著復(fù)雜的多重因素。且與以往不同，此輪面板價(jià)格上漲出現(xiàn)了玻璃基板、偏光片、驅(qū)動(dòng)芯片、T-CON、銅等多種物料同時(shí)漲價(jià)的新現(xiàn)象。

    奧維面板研究總監(jiān)陳慧接受《證券日?qǐng)?bào)》記者表示：“從需求端來(lái)看，今年全球市場(chǎng)無(wú)論是電視，還是顯示器、筆記本電腦等終端顯示需求持續(xù)強(qiáng)勁，推動(dòng)品牌廠商積極拉貨，因此需要消耗更多的面板產(chǎn)能。而從供應(yīng)端來(lái)看，由于韓系面板廠的退出，以及新增產(chǎn)能爬坡放緩，整體產(chǎn)能增長(zhǎng)有限，同時(shí)在大尺寸化趨勢(shì)下，面板出貨量增長(zhǎng)有限，導(dǎo)致電視面板供需關(guān)系持續(xù)緊張。”

    從市場(chǎng)格局來(lái)看，當(dāng)下，全球面板產(chǎn)能不斷向中國(guó)大陸集中，頭部面板廠擁有更大的話語(yǔ)權(quán)，牢牢地掌握著面板的定價(jià)權(quán)。目前IC材料缺口擴(kuò)大影響到面板廠正常出貨，而上游材料紛紛漲價(jià)更進(jìn)一步推動(dòng)面板價(jià)格上漲。面板供需關(guān)系持續(xù)緊張，面板價(jià)格隨之進(jìn)入到了漲價(jià)的長(zhǎng)周期。

    北京迪顯信息咨詢有限公司副總經(jīng)理易賢兢接受《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，此輪面板價(jià)格上漲，與此前有所不同，是行業(yè)新格局重塑的過(guò)程。面板廠的控盤能力更強(qiáng)，行業(yè)集中度更高。“過(guò)去面板價(jià)格的上漲與下跌，是在面板廠產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)充分、行業(yè)寡占度不高的背景下，受一些突發(fā)事件影響導(dǎo)致的供需出現(xiàn)變化的正常市場(chǎng)波動(dòng)；而從去年到今年，面板價(jià)格的上漲實(shí)際上是在韓系逐漸退出、臺(tái)系持續(xù)收縮、陸系擴(kuò)產(chǎn)兼并（如華星收購(gòu)SDC蘇州工廠、BOE收購(gòu)CEC以及目前正在談與CHOT的收購(gòu)事宜、HKC產(chǎn)能持續(xù)爬坡）、面板產(chǎn)業(yè)格局完成重塑、行業(yè)集中度變高（大陸3家面板廠今年市占率有望達(dá)到70%）的背景下發(fā)生的，面板廠對(duì)于面板的控盤能力更強(qiáng)。”

    而疫情和市場(chǎng)需求，又疊加造成面板資源緊缺。

    “疫情暴發(fā)催生的在線辦公、宅經(jīng)濟(jì)以及海外主要國(guó)家持續(xù)的經(jīng)濟(jì)刺激政策，導(dǎo)致TV、MNT、NB等需求持續(xù)堅(jiān)挺，在這種背景下，幾大主要面板廠完全可以根據(jù)各個(gè)品類的盈利性調(diào)配面板廠產(chǎn)能，以維持供需持續(xù)偏緊的狀況，今年IC供應(yīng)持續(xù)緊張實(shí)際上也影響了面板廠的正常生產(chǎn)。但即便面板價(jià)格持續(xù)快速上漲導(dǎo)致品牌廠經(jīng)營(yíng)壓力趨高，品牌廠考慮到下半年可能會(huì)存在的出貨旺季，也不敢輕易調(diào)減需求。”易賢兢稱。

    WitDisplay首席分析師林芝對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示：“以前面板漲價(jià)主要是受一兩種物料供應(yīng)不足影響，這次面板漲價(jià)與以往不同的是玻璃基板、偏光片、驅(qū)動(dòng)芯片、T-CON、銅等多種物料同時(shí)漲價(jià)，且驅(qū)動(dòng)芯片等芯片供需缺口還在擴(kuò)大，給面板廠商帶來(lái)更大的成本壓力。近期，電視廠商也要備貨，面板需求增加。不只面板漲價(jià)，電視其他物料價(jià)格也上漲30%以上，電視整機(jī)成本大幅提高，廠商不得不提高電視價(jià)格，或掀起漲價(jià)潮，電視廠商面臨更大的銷售壓力。低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)將無(wú)法繼續(xù)，廠商競(jìng)爭(zhēng)將加速轉(zhuǎn)向價(jià)值戰(zhàn)，走高端。”

    倒逼行業(yè)洗牌升級(jí)

    企業(yè)迎來(lái)重組新時(shí)刻

    面板是電視的核心部件，電視的液晶面板占據(jù)電視成本達(dá)70%以上。而面板的緊缺和價(jià)格上漲，也給整機(jī)廠商帶來(lái)壓力。

    奧維睿沃（AVCRevo）數(shù)據(jù)顯示，從2020年7月份開始，海信、小米、TCL、創(chuàng)維、索尼等整機(jī)終端的頭部廠商一度出現(xiàn)銷量負(fù)增長(zhǎng)的情況。

    陳慧認(rèn)為：“當(dāng)前市場(chǎng)，擁有完整產(chǎn)業(yè)鏈、且面板主要供應(yīng)來(lái)源為集團(tuán)內(nèi)面板廠的電視品牌僅有VD、LG電子、TCL、夏普，其他頭、中部品牌多為自采與代工廠代采面板相結(jié)合，而尾部品牌因市場(chǎng)份額小則幾乎全部通過(guò)代工廠采購(gòu)面板，在面板供應(yīng)緊張、持續(xù)漲價(jià)周期內(nèi)，產(chǎn)業(yè)鏈相對(duì)不完整的品牌廠控盤能力相對(duì)較弱，面板供應(yīng)得不到有效保證，多數(shù)只能被動(dòng)接受面板漲價(jià)，提高整機(jī)售價(jià)，在利潤(rùn)與市場(chǎng)份額上做艱難取舍。”

    易賢兢認(rèn)為，在智能芯片緊缺的情況下，面板再漲價(jià)，智能電視廠商的壓力將變大。“因?yàn)橐咔椋Ｍ庖恍┬屡d市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)狀況并不好，整機(jī)企業(yè)漲價(jià)的話，可能會(huì)影響市場(chǎng)需求導(dǎo)致市占率減少。實(shí)際上我們也看了國(guó)內(nèi)和海外整機(jī)漲價(jià)的情況，面板價(jià)格是去年6月份開始上漲的，但是國(guó)內(nèi)整機(jī)漲價(jià)是在8月份、9月份，北美漲價(jià)更是在今年1月份，面板價(jià)格的上漲并不會(huì)馬上反應(yīng)到終端市場(chǎng)上去，一般都是品牌廠自行消化，品牌廠經(jīng)營(yíng)高度承壓了才會(huì)去上調(diào)終端售價(jià)。面板漲價(jià)和短缺導(dǎo)致整機(jī)企業(yè)只能是被動(dòng)接受漲價(jià)，需求更大的智能品牌廠商都是如此。”

    面板漲價(jià)和短缺，對(duì)整機(jī)廠商的產(chǎn)業(yè)鏈整合能力提出更高要求。就全球市場(chǎng)格局來(lái)看，面板漲價(jià)將會(huì)加劇頭部品牌聚焦，在這種狀況下，一些體量小的、抗風(fēng)險(xiǎn)能力比較弱的品牌，將會(huì)逐漸掉隊(duì)，行業(yè)洗牌再提速。

    “面板、上游材料價(jià)格上漲將倒逼企業(yè)加速升級(jí)，當(dāng)下是中國(guó)家電企業(yè)發(fā)力高端市場(chǎng)及智能化市場(chǎng)的重要時(shí)期，AWE就是一個(gè)很好的機(jī)會(huì)，在展會(huì)上，MiniLED電視、OLED電視、8K電視等高端產(chǎn)品層出不窮。隨著上游原材料的價(jià)格上漲，彩電產(chǎn)業(yè)將進(jìn)入加速洗牌期，沒(méi)有核心及整理優(yōu)勢(shì)和產(chǎn)業(yè)鏈布局的品牌，未來(lái)很有可能退出歷史舞臺(tái)。”陳慧表示。

    “在物料短缺的情況下，哪個(gè)廠商能搶到更多資源就能在市場(chǎng)中獲得更大份額，中國(guó)電視廠商有機(jī)會(huì)借此搶占更多市場(chǎng)份額。電視漲價(jià)之后，中國(guó)電視廠商可以借此進(jìn)行高端化升級(jí)，與國(guó)外品牌比拼。誰(shuí)擁有資源誰(shuí)擁有更大的市場(chǎng)份額，這是中國(guó)家電品牌重組的新時(shí)刻。”易賢兢如是說(shuō)。

（編輯 孫倩）