多方發(fā)力 促進區(qū)塊鏈與金融深度融合

    近日，區(qū)塊鏈一躍成為市場上的熱點話題。A股市場區(qū)塊鏈板塊出現(xiàn)暴動，截至11月1日收盤，本周已有70多只股票出現(xiàn)漲停。

    目前區(qū)塊鏈在國外落地比較好，比較成熟的應用主要還是數(shù)字貨幣，國內(nèi)則主要集中在金融、貿(mào)易、醫(yī)療、供應鏈管理、慈善、公共管理等行業(yè)。其中，金融領(lǐng)域的應用落地案例占80%以上，主要是電子合同、跨境支付、貿(mào)易金融中的授信，還有圍繞核心企業(yè)開展的供應鏈金融和資產(chǎn)證券化等應用。在金融普惠方面，區(qū)塊鏈也大有施展空間。

    銀行應主動擁抱區(qū)塊鏈

    作為重要的金融機構(gòu)，銀行應該主動擁抱區(qū)塊鏈技術(shù)。

    一是將區(qū)塊鏈技術(shù)應用融入到銀行數(shù)字化轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略中。目前，區(qū)塊鏈技術(shù)應用于跨境支付領(lǐng)域已成蔚然之勢。越來越多人開始相信，區(qū)塊鏈技術(shù)可以徹底改變銀行的支付清算和信用信息系統(tǒng)，從而對其進行全面升級和改造。區(qū)塊鏈應用程序還促進了“多中心，弱中介”場景的形成，大幅提升銀行業(yè)的效率。

    對銀行而言，應努力嘗試將區(qū)塊鏈技術(shù)應用于銀行內(nèi)部乃至銀行之間的清算和結(jié)算業(yè)務，在保證安全的前提下極大地簡化業(yè)務流程，提高資金運行效率。同時，還可以采取跨界合作模式，聯(lián)合金融科技公司共同探究區(qū)塊鏈技術(shù)在銀行的落地應用。目前，區(qū)塊鏈領(lǐng)域的龍頭公司包括新湖中寶、浙大網(wǎng)新、海聯(lián)金匯和潤和軟件等。但是，必須考慮到區(qū)塊鏈技術(shù)的一些障礙、監(jiān)管和其他相關(guān)問題，需要社會各界的共同努力。

    二是推動區(qū)塊鏈技術(shù)與實體經(jīng)濟深度融合，解決中小企業(yè)融資難、銀行風控難、部門監(jiān)管難的問題。銀行應借助金融科技手段打通不同渠道、不同部門之間的數(shù)據(jù)壁壘，實現(xiàn)對中小企業(yè)和企業(yè)主信息的系統(tǒng)整合。同時廣泛聯(lián)通稅務、工商等外部公共信息，以大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈技術(shù)精準分析企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營和信用狀況，為中小企業(yè)融資有效增信，推動批量精準獲客。在此基礎(chǔ)上，從交易、結(jié)算、納稅等場景切入，圍繞中小企業(yè)實際需要創(chuàng)新定制系列產(chǎn)品，形成分類分層的產(chǎn)品體系。

    截至目前，工商銀行于2018年5月發(fā)布首個區(qū)塊鏈專利，旨在使用區(qū)塊鏈技術(shù)提升內(nèi)部處理效率，避免重復提交文檔；中國銀行上線了首款區(qū)塊鏈電子錢包，錢包地址由32位數(shù)字及英文字母組成，可以綁定銀行卡號；建設(shè)銀行通過與IBM合作，在香港開放和推出“區(qū)塊鏈銀行保險平臺”，為其零售和商業(yè)銀行業(yè)務提供服務。

    三是重視技術(shù)人才儲備工作。優(yōu)秀人才是銀行核心競爭力的體現(xiàn)，商業(yè)銀行必須重視區(qū)塊鏈技術(shù)人才的儲備工作，提高人才和技術(shù)的優(yōu)勢。加快區(qū)塊鏈相關(guān)人才的培養(yǎng)，尤其是懂得前沿技術(shù)（如密碼學）以及有實際應用能力等方面人才的培養(yǎng)，組建區(qū)塊鏈專業(yè)研發(fā)團隊，結(jié)合自身實際，加大調(diào)研分析，增強與金融科技公司合作，研發(fā)戰(zhàn)略需要的區(qū)塊鏈應用技術(shù)。

    同時，要深入研判新技術(shù)的適用性和安全性。充分評估新技術(shù)和業(yè)務融合的潛在風險，建立健全試錯、容錯機制，把好安全關(guān)口，系牢合規(guī)準繩，卡緊應用標尺，防范技術(shù)風險向金融領(lǐng)域蔓延。

    構(gòu)建銀行業(yè)區(qū)塊鏈生態(tài)圈

    目前很多金融和商業(yè)機構(gòu)都開始嘗試構(gòu)建自己的“朋友圈”，通過“聯(lián)盟鏈”模式完成交易和資產(chǎn)清算。聯(lián)盟鏈的作用在于：采用多中心化，系統(tǒng)信任問題得到改善；可聯(lián)合眾多行業(yè)，對產(chǎn)業(yè)或國家的特定清算、結(jié)算用途有用，降低不同地區(qū)的結(jié)算成本和時間，比現(xiàn)有系統(tǒng)更加簡單和高效；能夠繼承中心化的優(yōu)點，易進行控制權(quán)限設(shè)定；具有更高的可擴展性。目前，高盛、摩根大通等國際大型金融機構(gòu)都已陸續(xù)加入R3CEV區(qū)塊鏈聯(lián)盟。筆者認為，我國構(gòu)建銀行業(yè)區(qū)塊鏈生態(tài)圈也是有可行性的。

    一是由監(jiān)管機構(gòu)牽頭打造銀行業(yè)區(qū)塊鏈生態(tài)圈。該模式的主要特點是“一超多強”，即在聯(lián)盟鏈生態(tài)體系內(nèi)設(shè)置一個超級管理員（如人民銀行、銀監(jiān)會）負責權(quán)限控制，并制定相應的區(qū)塊鏈技術(shù)發(fā)展行為指引。商業(yè)銀行作為參與節(jié)點負責賬務記載，并接受業(yè)務規(guī)則和監(jiān)管法規(guī)的約束，從而構(gòu)成一定程度上去中心化、分布式的區(qū)塊鏈生態(tài)體系。

    二是銀行機構(gòu)主動承擔或參與區(qū)塊鏈生態(tài)圈建設(shè)。建議大型銀行主動牽頭組建區(qū)塊鏈生態(tài)圈，并承擔管理協(xié)調(diào)職能，科技力量相對薄弱的中小銀行可參與區(qū)塊鏈體系，以享受區(qū)塊鏈技術(shù)的前沿成果。此外，按照自愿參與、地位平等、共同決策的原則，還可以考慮由若干銀行共同出資成立區(qū)塊鏈基礎(chǔ)設(shè)施機構(gòu)，最大限度保障所有參與銀行的平等話語權(quán)。

    三是依托行業(yè)協(xié)會或現(xiàn)有聯(lián)盟打造區(qū)塊鏈生態(tài)圈。新設(shè)聯(lián)盟往往耗資巨大且溝通成本較高?？紤]到金融行業(yè)歷來有組建或參與聯(lián)盟組織的傳統(tǒng)，建議充分利用行業(yè)協(xié)會或現(xiàn)有行業(yè)性業(yè)務聯(lián)盟的權(quán)威號召力和較為成熟的組織管理模式，在聯(lián)盟成員之間開展區(qū)塊鏈應用場景建設(shè)，進而形成銀行業(yè)區(qū)塊鏈生態(tài)圈。

    監(jiān)管機構(gòu)需提供必要保障支持

    在現(xiàn)階段來說，區(qū)塊鏈技術(shù)還是有不足的對方，需要監(jiān)管機構(gòu)提供必要的支持，以保證其健康發(fā)展。

    一是加強有效監(jiān)管。在當前階段，區(qū)塊鏈系統(tǒng)并不如各類中介平臺所宣稱的那樣“去中心化”。政府可以通過影響軟件開發(fā)商、硬件開發(fā)商，監(jiān)管市場參與者的行為和相關(guān)中介機構(gòu)運營，實現(xiàn)有效監(jiān)管。但是必須注意到，對區(qū)塊鏈的監(jiān)管是一個持續(xù)動態(tài)博弈的過程，問題與監(jiān)管的互動將長期存在。

    二是提供規(guī)范和保障支持。盡管區(qū)塊鏈技術(shù)具有“去中心化”特征，但仍需要有中心化部門提供支持。比如缺乏監(jiān)管交易的數(shù)字貨幣就會存在很大的投機風險和洗錢風險。因此區(qū)塊鏈技術(shù)必須要有完善的監(jiān)管機制作支撐。這就要求監(jiān)管部門必須制定配套標準規(guī)范，尤其是操作制度，用以保障金融創(chuàng)新產(chǎn)品的合理、有效運用。同時，還應重視保護消費者合法權(quán)益，落實相關(guān)教育和宣傳工作，有效提高消費者的風險防范意識。

    三是制定相關(guān)的應對措施。目前，新技術(shù)的出現(xiàn)對各國貨幣體系都造成了一定沖擊，傳統(tǒng)調(diào)控經(jīng)濟金融的手段以及政策框架也無法適應新形勢的要求。對此，監(jiān)管部門必須要與時俱進，結(jié)合實際需求對監(jiān)管手段進行改進，完善監(jiān)管制度。

    同時，監(jiān)管機構(gòu)還要積極學習互聯(lián)網(wǎng)金融新技術(shù)，只有掌握新技術(shù)才能在實際監(jiān)管工作中妥善應對各種問題。