11月份金融機構(gòu)LP注入近300億元至私募股權(quán)基金

    本報記者 冷翠華

    從私募股權(quán)基金最新的出資情況來看，記者從執(zhí)中數(shù)據(jù)科技（蘇州）有限責(zé)任公司（以下簡稱“執(zhí)中”）了解到，11月份，全國私募股權(quán)基金共出資486筆，共認(rèn)繳出資金額997.61億元。

    從不同身份的LP（有限合伙人）出資情況來看，11月份，政府資金LP共出資178筆，合計出資399億元，占比40%。產(chǎn)業(yè)出資方LP共出資175筆，合計出資130億元。金融機構(gòu)LP合計出資299.48億元，其中，保險業(yè)機構(gòu)LP出資164.88億元，占比55%；銀行業(yè)機構(gòu)LP出資122.59億元，占比41%。

    從出資的保險機構(gòu)細(xì)分類型來看，11月份出資的險資LP全部為壽險公司，4家壽險公司出資5筆。其中，平安人壽出資額最高，單筆出資94億元投向深創(chuàng)投管理的深圳市政平私募股權(quán)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）。中國人壽以40億元的出資額位列第二。

    同時，從銀行業(yè)機構(gòu)LP的細(xì)分類型來看，11月份，AIC（金融資產(chǎn)投資公司）已經(jīng)替代銀行理財子公司成為銀行的主要出資平臺，合計出資116.36億元，占銀行業(yè)機構(gòu)出資的95%。其中，工銀金融資產(chǎn)投資有限公司以近百億元的出資額占據(jù)首位。同時，多數(shù)AIC出資的基金的管理人是銀行系相關(guān)的基金管理人，目前AIC在試點的18個城市大部分與當(dāng)?shù)氐恼蛘邍Y合作成立基金，接受雙GP（普通合伙人）模式。

    整體來看，保險機構(gòu)和AIC較多選擇與政府平臺合作出資。從11月份政府資金LP的出資情況來看，其共出資178筆，合計金額399億元，政府投資平臺和省級引導(dǎo)基金出資金額較高。

    今年以來，一些大規(guī)模私募股權(quán)基金充分體現(xiàn)了政府部門和市場化資金方的良好合作。例如，10月份，深圳市引導(dǎo)基金公司與中國太平保險集團(tuán)以市場化方式合作共設(shè)股權(quán)投資基金，總規(guī)模不超過100.02億元。在該基金中，太平人壽保險有限公司出資不超過90億元，深圳市引導(dǎo)基金出資不超過10億元。此前，平安人壽與深圳市政府也合作設(shè)立了總規(guī)模100億元的私募股權(quán)基金。

    廣東凱利資本管理有限公司總裁張令佳對《證券日報》記者分析，頭部險企與政府開展合作，設(shè)立私募股權(quán)基金并投向國家戰(zhàn)略相關(guān)產(chǎn)業(yè)，一方面反映出頭部保險機構(gòu)看好戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)未來發(fā)展，另一方面也體現(xiàn)了他們的責(zé)任與擔(dān)當(dāng)。經(jīng)過多年發(fā)展，私募股權(quán)基金已成為險資多元配置的重要板塊。保險資金規(guī)模大、期限長的特征，與重大基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和重點產(chǎn)業(yè)的資金需求契合度高。同時，近年來，多項支持險資參與私募股權(quán)基金設(shè)立的政策陸續(xù)發(fā)布，給險資投資私募股權(quán)基金營造了良好的政策環(huán)境。