跨境理財通落地“滿月” 南北向投資者各有所好

    粵港澳大灣區(qū)“跨境理財通”試點落地已經(jīng)滿月。11月23日，大灣區(qū)核心城市深圳率先發(fā)布轄區(qū)內(nèi)“跨境理財通”首月成績單。數(shù)據(jù)顯示，截至11月19日，深圳地區(qū)20家試點銀行累計開立“跨境理財通”業(yè)務相關賬戶5079個，辦理資金跨境匯劃1.04億元，參與“跨境理財通”的個人投資者累計購買投資產(chǎn)品5418.4萬元。

    深圳地區(qū)的這些業(yè)務量占整個粵港澳大灣區(qū)“跨境理財通”業(yè)務總量的比重分別為39.0%、39.5%和36.2%，據(jù)此推算，開通首月，粵港澳大灣區(qū)累計開立“跨境理財通”業(yè)務相關賬戶13023個，累計辦理資金跨境匯劃2.63億元，參與“跨境理財通”的個人投資者累計購買投資產(chǎn)品1.50億元。

    對于“跨境理財通”首月成績單，業(yè)內(nèi)人士普遍表示符合預期，隨著開戶門檻彈性不足、可投資范圍偏窄等問題的解決，業(yè)務辦理便利性進一步提高，“跨境理財通”的業(yè)務規(guī)模將迎爆發(fā)式增長。

    南北偏好略有差異

    粵港澳大灣區(qū)“跨境理財通”試點于10月19日正式落地，大灣區(qū)內(nèi)地及港澳居民個人由此可跨境投資對方銀行銷售的合資格投資產(chǎn)品。

    按照投資主體身份，“跨境理財通”分為“南向通”和“北向通”。人民銀行深圳市中心支行最新發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，南北兩個方向交易均較為活躍。港澳地區(qū)共2105人參與“北向通”，資金跨境匯劃金額5452.4萬元，投資產(chǎn)品交易額3959.1萬元；內(nèi)地共2974人參與“南向通”，資金跨境匯劃金額4945.6萬元，投資產(chǎn)品交易額1459.3萬元。

    南北向投資者對投資產(chǎn)品的偏好略有差異。“南向通”投資者較青睞存款，“北向通”投資者較青睞理財產(chǎn)品。“南向通”項下，內(nèi)地個人投資者購買港澳投資產(chǎn)品1459.3萬元，包含存款1395.8萬元、投資基金63.5萬元，占比分別為95.6%和4.4%；“北向通”項下，港澳個人投資者購買境內(nèi)投資產(chǎn)品3959.1萬元，包含理財產(chǎn)品2791.8萬元、基金產(chǎn)品1167.2萬元，占比分別為70.5%和29.5%。

    多家銀行人士介紹，出現(xiàn)偏好差異，與粵港澳大灣區(qū)“跨境理財通”劃定的投資范圍有關。根據(jù)粵港澳大灣區(qū)“跨境理財通”業(yè)務試點實施細則，“北向通”投資者可購買“R1”至“R3”風險等級的公募證券投資基金，或“一級”至“三級”風險等級的固定收益類、權益類公募理財產(chǎn)品，但現(xiàn)金管理類理財產(chǎn)品除外。依據(jù)港澳金融監(jiān)管機構發(fā)布的業(yè)務細則，“南向通”可投資的產(chǎn)品主要為中低風險的經(jīng)香港證監(jiān)會承認的基金、債券，以及人民幣、港元和外幣存款等。

    “在實踐中，內(nèi)地投資者對投資境外股票類、權益類公募產(chǎn)品興趣更濃厚，港澳投資者則希望可投資標的中增加人民幣存款等現(xiàn)金管理類理財產(chǎn)品的選項。”恒生銀行（中國）有限公司大灣區(qū)業(yè)務發(fā)展部總裁李小玲說。

    交通銀行深圳分行個金部副總經(jīng)理高靜表示，境外端的基金及境內(nèi)端固收類產(chǎn)品比較受歡迎。境外發(fā)行的基金產(chǎn)品投資標的更廣泛，可滿足內(nèi)地投資者多元化的投資需求；港澳市場則缺乏穩(wěn)定可靠的人民幣固收類產(chǎn)品。

    南洋商業(yè)銀行深圳分行副行長沈群表示，希望后續(xù)隨著“跨境理財通”平穩(wěn)開展，能逐步拓寬“北向通”及“南向通”的投資范圍。

    規(guī)模放量潛力大

    多位銀行人士均表示，非?？春?ldquo;跨境理財通”業(yè)務前景，該項業(yè)務規(guī)模放量的潛力非常大。

    李小玲說，作為一項新業(yè)務，“跨境理財通”首月表現(xiàn)相當不錯。但是，“北向通”投資者要先有內(nèi)地投資賬戶，才能開通跨境理財通業(yè)務，開通投資賬戶需親臨內(nèi)地銀行網(wǎng)點。“如果未來‘北向通’投資者可遠程視頻見證開戶，或深港往來更便利，相信‘北向通’業(yè)務規(guī)模會大幅放量。”李小玲認為。

    李小玲說，“南向通”業(yè)務也有很大的發(fā)展?jié)摿ΑＤ壳皡⑴c“南向通”的內(nèi)地投資者需滿足最近3個月家庭金融凈資產(chǎn)月末余額不低于100萬元，或者最近3個月家庭金融資產(chǎn)月末余額不低于200萬元等條件。“大灣區(qū)很多投資者的家庭資產(chǎn)主要為房產(chǎn)，金融凈資產(chǎn)余額不低于100萬元算是一個比較高的門檻。希望監(jiān)管部門把門檻適當調(diào)低一些，或者用一些彈性的方式設定門檻，比如工資月收入達到2萬元等。”李小玲表示。

    高靜說，目前交通銀行落地的主要是“南向通”業(yè)務。“北向通”儲備了大量客戶，未來儲備客戶的跨境業(yè)務將在深港往來更便利后逐步落地。