北上資金調倉換股 抄底“最慘抱團股”

    證券時報記者 毛軍

    本周，北上資金劇烈震蕩，周三凈賣出逾108億元，周四又大幅凈買入124億元，全周合計凈買入16.69億元。另外，北上資金交投本周再度放大至6608億元，創(chuàng)近5個月來新高。從短期超百億元的進出，交投持續(xù)放大來看，北上資金有明顯的調倉跡象。

    受滴滴事件影響，政府相關部門連續(xù)出重拳治理網(wǎng)絡安全問題，北上資金聞風而動，大量加倉網(wǎng)絡安全概念股，凈買入申萬計算機行業(yè)逾19億元，為本周凈買入最多的行業(yè)。此外，通信、食品飲料、化工、非銀金融等行業(yè)本周也獲得北上資金超10億元的凈買入。而新能源車產(chǎn)業(yè)鏈本周繼續(xù)出現(xiàn)退潮，北上資金逢高大量減持鋰電相關個股，致使電氣設備行業(yè)被凈賣出逾14億元，為本周唯一凈賣出超10億元的行業(yè)。

    抄底超跌龍頭股

    北上資金本周一方面大幅凈買入業(yè)績預增股，另一方面抄底調整幅度巨大，受市場冷落的行業(yè)龍頭股。

    中國平安是機構重點抱團股之一，但今年以來大跌逾30%，如從去年12月高點計算，則累計跌去逾40%，本周更是屢創(chuàng)近年來新低，被市場喻為“最慘抱團股”。然而，在市場最悲觀的時候，本周北上資金大幅凈買入中國平安逾14億元，其中，僅周四一日就加倉2037萬股。

    本周，央行降準正式落地，市場機構普遍認為，降準釋放流動性對于證券市場產(chǎn)生積極影響，降準間接影響保險公司的投資收益；另一方面，降準將影響市場利率，從而影響保險公司固收類產(chǎn)品的公允價值變動以及到期和新增資金配置。這或是北上資金大幅加倉中國平安的重要原因，中國太保、新華保險等本周也獲得北上資金的積極加倉。

    美的集團今年以來也是“跌跌不休”，至今累計下跌逾28%，股吧有網(wǎng)友調侃其為“每跌集團”。但近期北上資金已悄悄的連續(xù)5周凈買入美的集團，特別是在本月初公告分拆子公司美智光電IPO獲深交所受理后，北上資金加大了買入力度，本周凈買入逾10億元，持股創(chuàng)近1年來新高。

    格力股份、恒瑞醫(yī)藥、海天味業(yè)、順豐控股等今年以來跌幅較大的行業(yè)龍頭，本周均獲得北上資金超億元的凈買入。

    逢高兌現(xiàn)鋰電股

    山西汾酒本周公告，預計2021年上半年實現(xiàn)凈利潤33.7億元~36.91億元，同比增長110%~130%，即使按最低33.7億元計，也超越去年全年盈利。強勁的增長預期，吸引著北上資金本周大幅加倉山西汾酒12.5億元，另外融資客本周也融資凈買入3.47億元。

    由于巨額資金的推動，在白酒股整體調整的背景下，山西汾酒股價本周屢創(chuàng)歷史新高（復權）。山西汾酒的強勢，帶動白酒股出現(xiàn)止跌企穩(wěn)跡象，五糧液等本周也獲得北上資金超10億元凈買入，酒鬼酒等則獲得超億元凈買入。

    中興通訊中報預增104.60%~131.52%、萬華化學預增373%~380%、韋爾股份預增126.41%~146.78%，本周均獲得北上資金超10億元的凈買入。

    新能源車的超高景氣度，刺激鋰電池需求旺盛，鋰電龍頭寧德時代上市以來最高上漲近20倍。寧德時代成為北上資金最喜愛的個股之一，持股市值高達855億元，成為僅次于貴州茅臺的第二重倉股。一方面巨大的漲幅，北上資金賺得盆滿缽滿；另一方面，寧德時代估值已高，截至周五收盤，其動態(tài)市盈率高達158.2倍。雖然前景依然看好，但北上資金也忍不住逢高兌現(xiàn)沖動，已連續(xù)3周減持寧德時代，本周更是凈賣出25.61億元，為本周唯一凈賣出超20億元的個股。寧德時代股價周五因此重挫6.51%，創(chuàng)4個月來最大跌幅。

    另一鋰電概念股恩捷股份連續(xù)7周被北上資金減持，本周凈賣出逾13億元，成為本周僅次于寧德時代，凈賣出第二多的個股，恩捷股份周五跌停。億緯鋰能、比亞迪、天賜材料等鋰電概念股本周也被北上資金凈賣出超億元。