精選層審核重質(zhì)效 32家公司公開發(fā)行獲核準

    4月27日啟動受理至7月5日，32家掛牌公司公開發(fā)行獲得核準。其中，項目受理到首輪問詢發(fā)出的平均時間為5.4個工作日，掛牌委審議通過后到證監(jiān)會完成核準的平均時間為2.7個工作日。

    全國股轉(zhuǎn)公司相關(guān)負責人告訴中國證券報記者，為確保精選層按期設(shè)立，在證監(jiān)會領(lǐng)導部署下，全國股轉(zhuǎn)公司集中力量、堅持效率與質(zhì)量并進，持續(xù)保持高效審查節(jié)奏，全力保障精選層受理審查各項工作穩(wěn)步推進。

    提高審查效率

    上述負責人介紹，這一“精選層速度”的產(chǎn)生，得益于證監(jiān)會按照注冊制理念實施審核，在流程上，充分發(fā)揮新三板自律管理職能，由全國股轉(zhuǎn)公司先進行自律審查，審查通過的，出具自律監(jiān)管意見，并按照《公開發(fā)行規(guī)則》的要求，將申請文件與自律監(jiān)管意見、相關(guān)審查資料一并報送證監(jiān)會履行發(fā)行核準程序。全國股轉(zhuǎn)公司自律審查與證監(jiān)會行政核準高效銜接、流程明確。

    同時，存量掛牌公司監(jiān)管基礎(chǔ)和科技手段支持，也是保障審查效率的重要因素。一方面，申報精選層掛牌的公司至少已在新三板掛牌滿一年，掛牌以來按要求持續(xù)披露相關(guān)信息，全國股轉(zhuǎn)公司在企業(yè)披露啟動公開發(fā)行的公告后，即調(diào)取在掛牌準入審查、公司持續(xù)監(jiān)管以及融資并購審查等方面發(fā)行人的有關(guān)信息，提前做到對發(fā)行人情況“心中有數(shù)”。

    另一方面，在正式受理后，“新三板信息披露智能監(jiān)管系統(tǒng)”（簡稱“利器系統(tǒng)”）的使用實現(xiàn)了精選層審查的標準化，提升了審查效率。

    根據(jù)真實、準確、完整、及時披露原則，受理審查的全部信息均在第一時間通過全國股轉(zhuǎn)公司官網(wǎng)“股票公開發(fā)行并在精選層掛牌專區(qū)”披露，市場主體可以通過該專區(qū)查閱發(fā)行人的申請文件、審查進度、審查問詢、審查結(jié)果、發(fā)行情況等公開披露信息，保證對發(fā)行人的“動態(tài)跟蹤”。

    嚴把審查質(zhì)量

    據(jù)了解，精選層審查堅持“以信息披露為中心”的理念，重點關(guān)注發(fā)行人是否為投資者作出價值判斷和投資決策提供充分且必要的信息，信息披露內(nèi)容是否真實、準確、完整，是否簡明、一致、可理解。

    上述負責人表示，精選層審查工作標準明確、流程透明。全國股轉(zhuǎn)公司嚴格按照雙人審查原則開展工作，每家企業(yè)均由財務、非財務兩名質(zhì)控人員、兩名審查組長做好質(zhì)控監(jiān)督、分級把關(guān)，同時輔以“利器系統(tǒng)”對發(fā)行人進行風險畫像、明確潛在風險點，使審查全面和精準。“利器系統(tǒng)”的智能審查模塊以風險發(fā)現(xiàn)為導向，通過大數(shù)據(jù)技術(shù)和AI模型，對重要財務數(shù)據(jù)和指標異常波動進行智能預警，確保審查問詢的全面性。

    在審查中，對于信息披露質(zhì)量不過關(guān)的企業(yè)和屬于傳統(tǒng)行業(yè)、涉及從事金融或類金融業(yè)務的企業(yè)，通過在問詢中有針對性地提出問詢意見，督促發(fā)行人完善信息披露內(nèi)容，提高信息披露質(zhì)量，確保投資者獲取真實、準確和完整的企業(yè)信息。

    在審查過程中，全國股轉(zhuǎn)公司注重及時總結(jié)審查經(jīng)驗、梳理匯總市場及中介認識不到位、責任不明確的問題，擬于后期以市場通知、開展保代培訓等方式及時告知，明確責任要求；對審查中發(fā)現(xiàn)的保薦機構(gòu)、證券服務機構(gòu)不認真審核、執(zhí)業(yè)不規(guī)范的情形，將進行自律監(jiān)管，壓嚴壓實中介機構(gòu)責任。

    值得一提的是，為保證審查工作廉潔高效，全國股轉(zhuǎn)公司從制度機制、辦公硬件、監(jiān)督人員配備等方面進行了全面細致的安排。在制度建設(shè)方面，制定了20余項內(nèi)部工作制度，覆蓋審查內(nèi)容、審查流程、廉政紀律要求等方面。在硬件設(shè)施方面，設(shè)置獨立的審查辦公區(qū)，在審查區(qū)域張貼廉政提醒標語，要求審查工作全程電子化留痕，會議室24小時錄音錄像。在監(jiān)督人員配備方面，設(shè)置專項監(jiān)督小組，相關(guān)人員跟蹤審查的每個步驟、每場會議，為審查工作的廉潔和公正加了一道保險。