年末機(jī)構(gòu)調(diào)研頻次大增 計(jì)算機(jī)和醫(yī)藥等行業(yè)受關(guān)注

    近一個(gè)月來(lái)，A股市場(chǎng)跌宕起伏，但機(jī)構(gòu)調(diào)研熱情卻急劇升溫，其間甚至創(chuàng)出今年以來(lái)機(jī)構(gòu)單日調(diào)研次數(shù)的峰值。目前，各類機(jī)構(gòu)正在加緊年末考察，提前布局明年行情。值得注意的是，近期機(jī)構(gòu)調(diào)研聚焦計(jì)算機(jī)、醫(yī)藥等領(lǐng)域，與資金加倉(cāng)方向趨同。

    Choice數(shù)據(jù)顯示，截至11月7日，近一個(gè)月來(lái)，機(jī)構(gòu)調(diào)研次數(shù)超過(guò)5.5萬(wàn)次，環(huán)比增加逾3.6萬(wàn)次；調(diào)研的上市公司家數(shù)也環(huán)比增加191家，達(dá)到876家。

    從熱門調(diào)研行業(yè)來(lái)看，計(jì)算機(jī)軟件行業(yè)近1個(gè)月接受機(jī)構(gòu)調(diào)研4149次，位居第一；醫(yī)療器械行業(yè)緊隨其后，接近4000次。

    相關(guān)行業(yè)多家上市公司進(jìn)入機(jī)構(gòu)視野。比如，海泰新光近1個(gè)月獲機(jī)構(gòu)調(diào)研超過(guò)400次，邁瑞醫(yī)療、開(kāi)立醫(yī)療、澳華內(nèi)鏡、數(shù)字政通、南威軟件、中科創(chuàng)達(dá)接受機(jī)構(gòu)調(diào)研超300次。

    各路資金近期加倉(cāng)方向與機(jī)構(gòu)調(diào)研行為趨同，計(jì)算機(jī)、醫(yī)藥等“困境反轉(zhuǎn)”行業(yè)成為機(jī)構(gòu)重點(diǎn)布局方向。

    據(jù)廣發(fā)證券測(cè)算，截至10月底，普通股票型、偏股混合型基金的平均倉(cāng)位為85.11%，環(huán)比9月末提升1.01個(gè)百分點(diǎn)。同時(shí)，普通股票型、偏股混合型基金在TMT、消費(fèi)、醫(yī)藥等行業(yè)上的倉(cāng)位增幅明顯。

    無(wú)獨(dú)有偶，截至11月7日，10月以來(lái)，醫(yī)藥行業(yè)成為資金最為青睞的投資方向，易方達(dá)滬深300醫(yī)藥ETF、華寶中證醫(yī)療ETF、永贏中證全指醫(yī)療ETF的份額分別增加了32億份、21億份、16億份。

    同時(shí)，部分TMT及消費(fèi)領(lǐng)域的ETF基金份額也有所增長(zhǎng)，比如國(guó)泰中證全指軟件ETF、鵬華中證酒ETF等。

    總體來(lái)看，隨著近期A股市場(chǎng)反彈，市場(chǎng)交易情緒和信心有所企穩(wěn)，資金布局來(lái)年的腳步加快，而“困境反轉(zhuǎn)”行業(yè)則受到較大關(guān)注。

    浦銀安盛基金表示，經(jīng)過(guò)前期震蕩筑底，A股整體估值已處于歷史低位區(qū)間，投資性價(jià)比相對(duì)較高。海外方面，美聯(lián)儲(chǔ)加息靴子落地，符合市場(chǎng)預(yù)期，也消除了外圍市場(chǎng)的不確定性，風(fēng)險(xiǎn)偏好有所上升。此外，港股市場(chǎng)近期也走出反彈態(tài)勢(shì)，對(duì)當(dāng)前A股市場(chǎng)情緒有所提振。

    具體投資方向上，興業(yè)基金表示，計(jì)算機(jī)行業(yè)進(jìn)入政策密集出臺(tái)期，雖然近期反彈較多，但該行業(yè)四季度利潤(rùn)在全年中占比較大，仍有想象空間。

    國(guó)聯(lián)安基金認(rèn)為，當(dāng)前時(shí)點(diǎn)看好醫(yī)藥板塊的投資機(jī)會(huì)。無(wú)論是醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)長(zhǎng)期增長(zhǎng)的確定性，還是增量市場(chǎng)上政策鼓勵(lì)創(chuàng)新，以及存量市場(chǎng)上集采相關(guān)政策的緩和，都成為醫(yī)藥板塊的上漲動(dòng)能。同時(shí)，三季報(bào)顯示，醫(yī)藥板塊估值處于近20年來(lái)較低分位，且公募基金持倉(cāng)比例較低，布局價(jià)值凸顯。