推動(dòng)深市公司高質(zhì)量發(fā)展 深交所三路并進(jìn)繪制新藍(lán)圖

    上市公司是資本市場(chǎng)的基石，提高上市公司質(zhì)量是資本市場(chǎng)全面深化改革的重要命題。剛剛過去的2022年，深市上市公司以服務(wù)國(guó)家戰(zhàn)略為引領(lǐng)，服務(wù)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)和經(jīng)濟(jì)社會(huì)高質(zhì)量發(fā)展動(dòng)能不斷增強(qiáng)。

    記者獲悉，展望2023年，深交所將以深入推進(jìn)實(shí)施新一輪提高上市公司質(zhì)量行動(dòng)計(jì)劃為主線，通過“三個(gè)增強(qiáng)、三個(gè)塑造”探索高質(zhì)量發(fā)展路徑，用制度的高質(zhì)量、監(jiān)管的高質(zhì)量、服務(wù)的高質(zhì)量推動(dòng)上市公司發(fā)展的高質(zhì)量，為服務(wù)構(gòu)建新發(fā)展格局和實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展注入新動(dòng)能。

    高質(zhì)量發(fā)展新氣象

    一組組亮眼“成績(jī)單”，說明反映了深市上市公司踐行高質(zhì)量發(fā)展呈現(xiàn)的新氣象、新風(fēng)貌。

    優(yōu)質(zhì)企業(yè)積極上市發(fā)展。2022年，主板新增上市公司40家，IPO融資318.81億元。合并后的深市主板已匯聚行業(yè)規(guī)模龍頭企業(yè)超過130家，科技龍頭企業(yè)近50家，是市場(chǎng)化藍(lán)籌企業(yè)和細(xì)分行業(yè)冠軍聚集地。2022年，創(chuàng)業(yè)板新增上市公司150家，IPO融資1796.37億元，上市公司達(dá)到1232家，總市值超11萬億元，在先進(jìn)制造、數(shù)字經(jīng)濟(jì)、綠色低碳等重點(diǎn)領(lǐng)域優(yōu)勢(shì)凸顯，九大戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)公司合計(jì)市值占比超過70%，“優(yōu)創(chuàng)新、高成長(zhǎng)”特色更加鮮明。

    并購(gòu)重組提質(zhì)，再融資向?qū)崱?022年，深市上市公司累計(jì)實(shí)施完成再融資235單，融資金額3322.89億元，久吾高科等21家創(chuàng)業(yè)板公司通過“小額快速”機(jī)制高效解決資金需求。深市公司累計(jì)實(shí)施完成重大資產(chǎn)重組43單，交易金額1611.32億元。

    用好國(guó)際市場(chǎng)。2022年7月“深瑞通”啟動(dòng)，格林美、巨星科技、國(guó)軒高科、樂普醫(yī)療、欣旺達(dá)、東方盛虹6家深市上市公司成功發(fā)行GDR，合計(jì)融資26.1億美元，實(shí)現(xiàn)“兩個(gè)市場(chǎng)兩種資源”高水平互聯(lián)互通，對(duì)企業(yè)開拓海外市場(chǎng)、優(yōu)化股東結(jié)構(gòu)及豐富融資渠道發(fā)揮了積極作用。

    退市制度改革有效落地。2022年，深交所嚴(yán)格按照退市標(biāo)準(zhǔn)和程序?qū)?4家公司作出退市決定，退市家數(shù)接近過去3年總和，一批“空殼僵尸”企業(yè)集中出清，“有進(jìn)有出、優(yōu)勝劣汰”的良性市場(chǎng)生態(tài)加速形成。

    “資本市場(chǎng)在助力企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展方面的作用至關(guān)重要。”申萬宏源證券首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家楊成長(zhǎng)表示，這些年來我國(guó)資本市場(chǎng)發(fā)生了很大的變化，多層次資本市場(chǎng)體系形成，注冊(cè)制改革不斷推進(jìn)，這些改革促進(jìn)了科技、產(chǎn)業(yè)與資本的良性互動(dòng)，服務(wù)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)和經(jīng)濟(jì)社會(huì)高質(zhì)量發(fā)展動(dòng)能不斷增強(qiáng)。

    “監(jiān)管+服務(wù)”組合拳

    高質(zhì)量的發(fā)展離不開高質(zhì)量的監(jiān)管和服務(wù)。

    近年來，通過不懈努力，上市公司高質(zhì)量發(fā)展的基礎(chǔ)更加牢固，但上市公司仍面臨一些問題，上市公司質(zhì)量還有提升空間。深交所結(jié)合新形勢(shì)、新情況、新問題，以公司治理信息披露雙輪驅(qū)動(dòng)為抓手，引導(dǎo)公司構(gòu)建規(guī)范發(fā)展新格局；以扎實(shí)抓好監(jiān)管主責(zé)主業(yè)為中心，不斷提升一線監(jiān)管效能。

    2022年，深交所累計(jì)公開各類函件2871份，督促上市公司及相關(guān)信息披露義務(wù)人及時(shí)、準(zhǔn)確地披露信息，提升信息披露的針對(duì)性、有效性、一致性。嚴(yán)防熱點(diǎn)題材炒作，對(duì)元宇宙等概念炒作以及雅本化學(xué)、中通客車、競(jìng)業(yè)達(dá)、*ST亞聯(lián)等股價(jià)明顯異動(dòng)的公司及時(shí)出手，采取發(fā)函問詢、核查交易、停牌核查等措施，持續(xù)強(qiáng)化信息披露與異常交易聯(lián)動(dòng)監(jiān)管。

    除了夯實(shí)日常監(jiān)管提升信息披露質(zhì)量外，深交所還積極推動(dòng)形成公司規(guī)范治理長(zhǎng)效機(jī)制：持續(xù)開展公司治理專項(xiàng)行動(dòng)，對(duì)上市公司治理情況進(jìn)行全面體檢，督促公司及時(shí)整改發(fā)現(xiàn)問題，2022年末整改完成率達(dá)90%以上。

    “對(duì)違規(guī)行為及時(shí)亮劍，2022年對(duì)上市公司及相關(guān)當(dāng)事人作出紀(jì)律處分決定書254份，對(duì)135家次公司、887人次責(zé)任人員予以公開譴責(zé)或通報(bào)批評(píng)處分。”深交所相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，在監(jiān)管方面，深交所持續(xù)強(qiáng)化精準(zhǔn)監(jiān)管、有效監(jiān)管；嚴(yán)厲打擊違法違規(guī)行為；加快推進(jìn)監(jiān)管“數(shù)智化”轉(zhuǎn)型。

    共筑高質(zhì)量發(fā)展之路

    日前，深交所制定《落實(shí)工作方案》，明確推動(dòng)提高上市公司質(zhì)量的時(shí)間表、路線圖、任務(wù)書，力爭(zhēng)經(jīng)過三年努力，進(jìn)一步鞏固深市上市公司高質(zhì)量發(fā)展基礎(chǔ)，推動(dòng)形成一批主動(dòng)服務(wù)國(guó)家戰(zhàn)略、創(chuàng)新能力突出、公司治理規(guī)范、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)長(zhǎng)期向好、投資者回報(bào)持續(xù)增強(qiáng)、積極履行社會(huì)責(zé)任的上市公司群體。

    展望2023年，深交所推動(dòng)上市公司高質(zhì)量發(fā)展也有了新的謀劃。

    深交所相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，深交所將以深入推進(jìn)實(shí)施新一輪提高上市公司質(zhì)量行動(dòng)計(jì)劃為主線，通過“三個(gè)增強(qiáng)、三個(gè)塑造”探索高質(zhì)量發(fā)展路徑，用制度的高質(zhì)量、監(jiān)管的高質(zhì)量、服務(wù)的高質(zhì)量推動(dòng)上市公司發(fā)展的高質(zhì)量，為服務(wù)構(gòu)建新發(fā)展格局和實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展注入新動(dòng)能。

    增強(qiáng)制度的適應(yīng)性，塑造多元包容的創(chuàng)新支持市場(chǎng)機(jī)制。落實(shí)全面實(shí)行股票發(fā)行注冊(cè)制相關(guān)工作，突出主板藍(lán)籌市場(chǎng)特色，增強(qiáng)對(duì)科技創(chuàng)新企業(yè)的包容度。持續(xù)優(yōu)化以上市規(guī)則為核心、自律監(jiān)管指引為主干、自律監(jiān)管指南為補(bǔ)充的自律監(jiān)管規(guī)則體系，提升自律監(jiān)管規(guī)則體系的科學(xué)性。探索建立分層次、差異化的信息披露制度，研究制定特定行業(yè)信息披露指引，提升規(guī)則在新形勢(shì)下的適應(yīng)性。研究進(jìn)一步優(yōu)化并購(gòu)重組再融資機(jī)制，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈貫通融合。穩(wěn)妥推進(jìn)互聯(lián)互通存托憑證業(yè)務(wù)擴(kuò)大實(shí)施，持續(xù)推動(dòng)上市公司赴境外發(fā)行GDR。

    增強(qiáng)監(jiān)管的有效性，塑造精準(zhǔn)高效的上市公司監(jiān)管體系。聚焦監(jiān)管主責(zé)主業(yè)，深入推進(jìn)監(jiān)管轉(zhuǎn)型，嚴(yán)格落實(shí)資本市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防預(yù)警處置問責(zé)制度，提升監(jiān)管系統(tǒng)性時(shí)效性。落實(shí)分類監(jiān)管要求，抓好頭部公司監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)問題處置，構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)綜合防范化解體系。夯實(shí)公司治理基礎(chǔ)，提升公司治理內(nèi)生動(dòng)力，健全公司治理監(jiān)管規(guī)則，完善公司治理內(nèi)部機(jī)制，提高各類主體的公司治理參與度，推動(dòng)解決承諾不履行、濫用表決權(quán)委托等突出問題。緊盯“關(guān)鍵少數(shù)”，加大對(duì)“首惡”的懲戒力度，嚴(yán)厲打擊財(cái)務(wù)造假、占用擔(dān)保等惡性違法違規(guī)行為。暢通多元化退市渠道，堅(jiān)持推動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)出清。強(qiáng)化科技監(jiān)管，構(gòu)建“人工+科技+平臺(tái)”深度融合的監(jiān)管體系，提高監(jiān)管數(shù)字化智能化水平。

    增強(qiáng)服務(wù)的協(xié)同性，塑造共建共治共享的良性市場(chǎng)生態(tài)。堅(jiān)持兩個(gè)“毫不動(dòng)搖”，建設(shè)全鏈條、全過程的上市公司服務(wù)體系，支持深化國(guó)資國(guó)企改革，促進(jìn)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展壯大。圍繞先進(jìn)制造、數(shù)字經(jīng)濟(jì)、綠色低碳等重點(diǎn)領(lǐng)域，常態(tài)化開展創(chuàng)享薈、行業(yè)培訓(xùn)、行業(yè)沙龍等活動(dòng)，為企業(yè)搭建溝通橋梁。統(tǒng)籌支持疫情防控和經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展，努力提供更有彈性有溫度的監(jiān)管。壓實(shí)中介機(jī)構(gòu)責(zé)任，督促各方歸位盡責(zé)。加強(qiáng)與地方政府等各方協(xié)調(diào)，不斷推動(dòng)優(yōu)化政策環(huán)境和生態(tài)體系。