“硬科技”為科創(chuàng)板增色 申報企業(yè)主要集中在半導體等行業(yè)

    4月3日，上交所披露新一批受理的7家科創(chuàng)板上市企業(yè)名單。分別為苑東生物、紫晶存儲、南微醫(yī)學、恒安嘉新、樂鑫科技、龍軟科技、美迪西。截至目前，已有44家企業(yè)提交科創(chuàng)板上市申請獲受理，擬募資總額447.95億元。半導體、生物醫(yī)藥為申報企業(yè)所處熱門行業(yè)；中信證券保薦數量居于首位；上海、廣東、江蘇申報企業(yè)數量居前。

    10公司涉半導體行業(yè)

    從地域來看，44家申報科創(chuàng)板企業(yè)主要集中在12個地區(qū)，其中上海有10家，廣東和江蘇各有7家，北京、浙江分別有6家和4家，福建和山東、湖北各有2家，安徽、黑龍江、天津和四川各有1家。

    保薦機構方面，中信證券保薦數量居首?？苿?chuàng)板擬上市企業(yè)獲得逾20家保薦機構的參與，其中，中信證券擔任7家企業(yè)的保薦機構，中信建投擔任6家企業(yè)的保薦機構，華泰聯合擔任4家企業(yè)的保薦機構。虹軟科技由華泰聯合和中信建投共同擔任保薦人。另外，擔任擬上市科創(chuàng)板企業(yè)的保薦機構還涉及中金公司、招商證券、民生證券、海通證券等。

    科創(chuàng)板公司突出硬科技特色。研發(fā)占比方面，2018年21家公司研發(fā)費用占收入比小于10%，17家處于10%-20%之間，5家處于20%-30%之間，1家公司研發(fā)占比超過30%。虹軟科技2018年研發(fā)費用1.49億元，占收入的32%。

    半導體、生物醫(yī)藥成申報“大熱門”。從行業(yè)來看，44家申請科創(chuàng)板上市企業(yè)主要集中在半導體、生物醫(yī)藥和智能制造業(yè)。其中，涉及半導體行業(yè)的有10家，分別為晶晨股份、睿創(chuàng)微納、和艦芯片、安集股份、中微公司、瀾起科技、紫晶存儲、樂鑫科技、聚辰股份和晶豐明源。

    其中，備受市場關注的獨角獸企業(yè)瀾起科技，被稱為“中國最牛集成電路設計公司”，此次也現身科創(chuàng)板申報名單。公司預計市值不低于220.1億元。其主營業(yè)務為云計算和人工智能領域提供以芯片為基礎的解決方案，目前主要產品包括內存接口芯片、津逮服務器CPU以及混合安全內存模組。公司已成為全球可提供從DDR2到DDR4內存安全緩沖/半緩沖完整解決方案的主要供應商之一。

    值得一提的是，中微公司是我國半導體設備企業(yè)中極少數能與全球頂尖設備公司直接競爭并不斷擴大市場占有率的公司，是國際半導體設備產業(yè)界公認的后起之秀。

    另外，生物醫(yī)藥公司申報科創(chuàng)板的熱情僅次于半導體，公司主要涉及微芯生物、特寶生物、苑東生物等。其中，微芯生物是全球最早建立和使用化學基因組學進行藥物篩選與評價的公司，在十幾年持續(xù)研發(fā)的過程中，積累了大量的研究數據，公司在使用化學基因組學技術進行藥物篩選的過程中，對于大數據的質量控制、數據挖掘和理解方面具有豐富的實踐經驗。

    平均募集10.18億元

    募集資金方面，44家公司合計擬募資447.95億元，平均募集10.18億元。募資金額前四的公司分別為優(yōu)刻得47.5億元、傳音控股30.1億元，和艦芯片25億元和瀾起科技23億元。營業(yè)收入方面，44家公司2018年平均實現收入13.9億元。32家公司營收在10億元以下，11家公司營收在10億-50億元之間，1家公司營收超過百億，即傳音控股226億元。

    凈利潤方面，44家公司2018年平均實現歸母凈利潤1.38億元。26家公司在1億元以下，16家公司在1億-5億元之間，2家公司超過5億元，分別為瀾起科技7.37億元和傳音控股6.57億元。

    值得關注的是，優(yōu)刻得是目前受理企業(yè)中，首家設置“特別表決權”的公司。3月17日，優(yōu)刻得召開2019年第一次臨時股東大會，設置特別表決權股份。根據公司的表決權差異安排，共同實控人——季昕華、莫顯峰和華琨三人，合計持有9768.82萬股特別表決權股份，公司剩余2.66億股為普通股份，特別表決權股份擁有的表決權是普通股的5倍。2018年11月，公司最近一次融資投前估值為114億元。公司由此選取針對表決權差異化安排的第二套標準：“預計市值不低于50億元，且最近一年營業(yè)收入不低于5億元。”