充電樁概念年內(nèi)飆漲逾20%！海外藍(lán)海市場空間可期

    本報(bào)記者 姚堯

    在新能源汽車銷量持續(xù)攀升的當(dāng)下，充電樁作為關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展空間巨大，在A股市場中，其也備受市場矚目。同花順數(shù)據(jù)顯示，7月1日至7月13日，充電樁概念板塊整體上漲1.29%。而今年以來，截至7月13日收盤，充電樁板塊指數(shù)期間累計(jì)上漲20.06%，跑贏上證指數(shù)（期間累計(jì)上漲4.77%）。其中，華工科技、通合科技、銘普光磁、大華股份4只概念股年內(nèi)累計(jì)漲幅超過100%。

    近期，關(guān)于充電樁行業(yè)的相關(guān)利好持續(xù)不斷。6月19日，國務(wù)院辦公廳發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步構(gòu)建高質(zhì)量充電基礎(chǔ)設(shè)施體系的指導(dǎo)意見》，提出到2030年基本建成高質(zhì)量充電基礎(chǔ)設(shè)施體系。

    7月12日，人民日報(bào)刊發(fā)評(píng)論文章《進(jìn)一步構(gòu)建高質(zhì)量充電基礎(chǔ)設(shè)施體系》，提出首要在于優(yōu)化完善網(wǎng)絡(luò)布局，更好滿足不同領(lǐng)域、不同場景充電需求。

    對(duì)此，川財(cái)證券首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、研究所所長陳靂對(duì)《證券日報(bào)》記者表示，“除了頂層設(shè)計(jì)外，各省市均有針對(duì)充電樁建設(shè)的扶持、鼓勵(lì)措施，比如部分省市針對(duì)新建住宅提出充電車位比例要求，直接催生了新增充電樁建設(shè)需求。”

    除了政策外，市場需求也是驅(qū)動(dòng)充電樁建設(shè)的重要?jiǎng)恿Α?ldquo;充電樁建設(shè)主要受益于當(dāng)前國內(nèi)市場新能源汽車市占率快速提升，根據(jù)乘聯(lián)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，6月份新能源汽車滲透率達(dá)到36%。向二三線城市乃至鄉(xiāng)鎮(zhèn)農(nóng)村擴(kuò)張是新能源汽車市占率能夠不斷提升的基礎(chǔ)，這些地區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施較為薄弱，需要完善合理的充電樁建設(shè)來為交通領(lǐng)域能源轉(zhuǎn)型保駕護(hù)航。”陳靂表示。

    最新數(shù)據(jù)顯示，國內(nèi)充電樁建設(shè)可謂如火如荼。7月11日，中國充電聯(lián)盟公布6月份全國電動(dòng)汽車充換電基礎(chǔ)設(shè)施運(yùn)行情況。數(shù)據(jù)顯示，2023年6月份比5月份公共充電樁增加6.5萬臺(tái)，同比增長40.6%。截至2023年6月份，聯(lián)盟內(nèi)成員單位總計(jì)上報(bào)公共充電樁總量214.9萬臺(tái)，近一年月均新增5.2萬臺(tái)充電樁。2023年6月份全國充電總電量約29.6億度，同比增長53.4%。

    充電電量的快速提升意味著運(yùn)營商盈利改善。光大證券表示，隨著國內(nèi)新能源車滲透率提升，充電樁利用率數(shù)據(jù)迅速改善，特來電等龍頭運(yùn)營商突破盈虧平衡點(diǎn)，打開利潤向上彈性。中長期來看，柔性充電、峰谷分時(shí)定價(jià)、光儲(chǔ)充一體化以及V2G，為運(yùn)營商打開長期成長空間。

    如果跳出中國市場，從全球視角審視充電樁，畢馬威中國日前發(fā)布的《中國新能源車筑夢歐洲》報(bào)告顯示，以歐洲為例，其正成為中國新能源汽車“出海”的重要目的地。中國新能源汽車對(duì)歐洲的出口量占汽車總出口量的份額從2017年的19%提升至2022年的36%。廣州市萬隆證券咨詢顧問有限公司首席研究員吳啟宏告訴《證券日報(bào)》記者，“隨著海外新能源汽車滲透率持續(xù)增長，車樁比逐漸下降，歐美充電樁建設(shè)缺口較大，未來幾年將迎加速建設(shè)期。”

    對(duì)于充電樁板塊的投資機(jī)會(huì)，陳靂建議投資者關(guān)注兩個(gè)領(lǐng)域，“首先是擁有全套解決方案的充電樁產(chǎn)品生產(chǎn)商，這類企業(yè)直接受益于市場成長，并通過強(qiáng)化和完善自身品牌價(jià)值鞏固市場地位；另一個(gè)領(lǐng)域則是上游電氣設(shè)備的提供商，充電樁基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)也會(huì)給這類企業(yè)帶來業(yè)務(wù)增量，而且本身電氣設(shè)備業(yè)務(wù)比較成熟，業(yè)績更為穩(wěn)健。”

    吳啟宏認(rèn)為，“投資者可以重點(diǎn)關(guān)注充電模塊，其是直流充電設(shè)備的‘心臟’，起到電能控制和轉(zhuǎn)換作用，成本占比達(dá)50%。國內(nèi)主要充電模塊企業(yè)正在加速進(jìn)行海外市場相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)認(rèn)證，關(guān)注已經(jīng)獲得歐美標(biāo)準(zhǔn)認(rèn)證，產(chǎn)品已開始供應(yīng)海外市場的公司。”

    表：1月1日至7月13日，充電樁概念板塊個(gè)股漲幅超50%個(gè)股一覽

制表：姚堯

（編輯 上官夢露 策劃 趙子強(qiáng)）