劉曉春：銀行業(yè)進入“全資產負債管理”新時期

    2018年以來，金融監(jiān)管部門就防風險、嚴監(jiān)管頻出重拳。浙商銀行（4.59+5.03%）行長劉曉春在接受中國證券報記者專訪時表示，金融強監(jiān)管周期仍將持續(xù)。監(jiān)管旨在促使銀行業(yè)打造更加穩(wěn)固、安全的資產負債表，銀行業(yè)進入“全資產負債管理”新時期。

    他認為，同業(yè)資產的壓縮將降低銀行資產負債管理的潛在風險。未來銀行同業(yè)業(yè)務的發(fā)展方向是回歸同業(yè)之間互通有無、調節(jié)流動性的本源。

    “全資產負債管理”時代到來

    中國證券報：監(jiān)管部門近一年來出臺了不少治亂象、補短板的措施。2017年有100多家銀行選擇主動“縮表”，通過放慢步伐調整資產負債結構、完善內控機制。請問，“縮表”趨勢在2018年還會持續(xù)嗎？

    劉曉春：金融領域的杠桿主要是由于金融機構以往的監(jiān)管套利、層層嵌套所造成的“虛假增長”，反映到商業(yè)銀行層面就是資產負債管理上的變化。我們以往的資產負債管理總體是管住了表內業(yè)務，適當兼顧表外業(yè)務，但兼顧得比較有限。今后銀行業(yè)要全面進入“全資產負債管理”新時期，也就是說資產負債管理應是全覆蓋、全要素、全過程的管理，要覆蓋全部銀行業(yè)務，既要包括表內的資產、負債、權益，又要包括表外的擔保與承諾、代理投融資及其他代理業(yè)務。

    資產負債管理應該更加全面，不僅是業(yè)務結構的管理，更是銀行經營行為的管理，或者說是銀行經營自身的管理。比如，不能表內資產規(guī)模不大，表外規(guī)模卻很大；或者說表內資本本身不足，但是一些非主營業(yè)務或同業(yè)資產占比過高等。我認為，2017年的“縮表”是階段性的，是一個結構性的調整。進入2018年，銀行業(yè)不能再是簡單“縮表”，而是整個資產負債表結構的進一步調整和優(yōu)化。“縮表”不是目的，使銀行資產負債表更加穩(wěn)固、安全，才是最終目標。

    合規(guī)發(fā)展同業(yè)業(yè)務應回歸本源

    中國證券報：2017年商業(yè)銀行同業(yè)資產負債自2010年以來首次收縮，同業(yè)理財比年初凈減少3.4萬億元。銀監(jiān)會2018年將繼續(xù)壓縮同業(yè)投資、對委外機構實行名單制管理。請問，如何看待未來銀行同業(yè)業(yè)務的發(fā)展空間？

    劉曉春：現在有些觀點認為，銀行同業(yè)業(yè)務、表外業(yè)務的監(jiān)管驟然收緊，但在我看來，強監(jiān)管是監(jiān)管部門更加嚴格地執(zhí)行規(guī)則。換言之，只要商業(yè)銀行遵守規(guī)則，敬畏監(jiān)管，同業(yè)業(yè)務仍有自身的發(fā)展空間。

    一方面，監(jiān)管規(guī)則清晰了，商業(yè)銀行可以更好地制定業(yè)務策略，只要是在規(guī)則之內進行的業(yè)務創(chuàng)新就不會受限制；另一方面，未來銀行同業(yè)業(yè)務應該回歸本源，即以同業(yè)之間的互通有無、調節(jié)流動性為主。

    在此前的發(fā)展過程中，部分銀行同業(yè)業(yè)務投資部分占比太多。未來怎么區(qū)分套利投資和流動性管理，怎么界定產品風險、資金流向等邊界都需要相關監(jiān)管部門出臺進一步的細則。

    將科技創(chuàng)新滲透到轉型發(fā)展中

    中國證券報：創(chuàng)新是引領發(fā)展的第一動力。對于商業(yè)銀行尤其是中小銀行來說，未來如何在服務實體經濟的同時，實現自身的轉型發(fā)展？

    劉曉春：銀行應該根據自身的稟賦、經濟環(huán)境的變化，尋找自己的生存空間，不能為了轉型而轉型。比如，新的產業(yè)和行業(yè)不斷涌現，面對以第三產業(yè)為主的經濟結構，銀行應該提供什么樣的服務，怎樣進行風險管理，都需要不斷探索。但無論如何轉型，都必須以服務實體經濟為基礎。又如，隨著中國進一步對外開放，“一帶一路”戰(zhàn)略的實施，一個巨大的市場在逐步形成，對于銀行而言，是機會也是挑戰(zhàn)。

    值得一提的是，金融科技為金融業(yè)注入了靈感和創(chuàng)新活力，促進了商業(yè)模式變革。金融科技的應用，可以讓銀行切入企業(yè)的經營，使得傳統(tǒng)商業(yè)模式無法服務的領域、環(huán)節(jié)在金融科技的引領下成為可能。銀行的服務由外生式走向嵌入式，為企業(yè)提供金融能力，讓企業(yè)更有效地管理自身的資產負債表，我們稱之為“自金融”。比如我行創(chuàng)新的流動性服務方案、智能制造服務方案等。浙商銀行正在進一步深化區(qū)塊鏈技術服務于實體經濟的探索與應用。區(qū)塊鏈技術具有去中心化、公開透明、智能合約和不可篡改等特性，可有效解決企業(yè)應收賬款的真實性確認、快速流轉等問題。

    浙商銀行正努力將科技創(chuàng)新滲透到自身轉型發(fā)展的過程中。浙商銀行將大數據技術應用在客戶準入、反欺詐、客戶關聯(lián)關系識別、額度審批等具體環(huán)節(jié)，顯著提高信貸處理的準確性和效率。同時，依托大數據平臺建立了風險管理系統(tǒng)、風險監(jiān)測系統(tǒng)、非現場監(jiān)測系統(tǒng)、反洗錢系統(tǒng)等風險防控系統(tǒng)，為貸款業(yè)務提供信貸風控、反欺詐等服務，提高風險管理的覆蓋面和精準度。

    中國證券報：金融科技對銀行的小微服務、普惠金融等，帶來了哪些變革？

    劉曉春：銀行利用金融科技，結合自身的稟賦、能力和風險偏好，可以精準定位客戶群，提高獲客有效性，降低獲客成本；同時使得銀行為客戶提供服務的滲透率更深入、更全面，除貸款外，還有結算、存款，甚至家庭服務等；為小微、普惠金融提供更加有效、穩(wěn)定、安全的金融服務，應用金融科技后，風險控制的有效性、資金周轉的效率都得到大幅提升，比如周轉貸、借新還舊，既有效降低了小微企業(yè)的融資成本，又解決了企業(yè)資金周轉的流動性風險；為小微企業(yè)提供嵌入式金融服務，有效整合企業(yè)的信息流、物流、資金流，提升企業(yè)的經營管理水平。

    我多次提到，金融科技為我們提供了無限可能。浙商銀行已陸續(xù)將區(qū)塊鏈、大數據、云計算、人工智能、生物識別等眾多“黑科技”從想象帶入現實，實現了銀行服務渠道和模式的轉型升級。作為國內小微業(yè)務的先行者，浙商銀行依靠多年的探索與積累，已研發(fā)出40多種小微貸款產品，涵蓋抵押類貸款到信用類、單戶服務到供應鏈金融、階段性培育到覆蓋全生命周期，形成信貸、投資、結算一體化綜合服務，為小微企業(yè)量身定制了一家“小微金融超市”。

    金融科技的廣泛推廣運用，必將大大提高商業(yè)銀行服務普惠金融的水平和能力，讓小微金融模式更具商業(yè)可持續(xù)性。