鄭州銀行A股IPO明日上會(huì) 有望成首家“A+H”中小銀行

    近日，證監(jiān)會(huì)發(fā)布消息，鄭州銀行（3.91+2.36%）首發(fā)申請(qǐng)將于5月22日上發(fā)審會(huì)，這也是首家上會(huì)的在港上市中小銀行。

    鄭州銀行5月22日上會(huì)

    公告顯示，2018年5月22日，證監(jiān)會(huì)發(fā)行審核委員會(huì)2018年80次會(huì)議審核鄭州銀行股份有限公司IPO事項(xiàng)。

    鄭州銀行本次預(yù)計(jì)發(fā)行不超過(guò)6億股，發(fā)行后總股本不超過(guò)59.21億股，其中A股不超過(guò)44.03億股，H股15.18億股；擬在深交所上市，保薦機(jī)構(gòu)為招商證券（11.52+0.00%）。

    目前正在A股處于排隊(duì)狀態(tài)的15家銀行中，11家進(jìn)入“預(yù)披露更新”，其中的鄭州銀行這次拔得頭籌，順利上會(huì)。

    鄭州銀行前身鄭州城市合作銀行成立于1996年11月，2000年2月更名為“鄭州市商業(yè)銀行”，2009年12月更名為“鄭州銀行”。2015年12月，鄭州銀行在香港聯(lián)交所主板上市，不到一年便提交了A股招股書。

    作為中原地區(qū)發(fā)展較早的城商銀行，鄭州銀行近年發(fā)展迅速、業(yè)績(jī)亮眼，該行今年一季度凈利潤(rùn)11.21億元。截至2017年末，鄭州銀行資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)增至4358.28億元，同比增長(zhǎng)19.03%；客戶存款余額較上年末增加390.17億元至2554.07億元，增幅18.03%；客戶貸款余額較上年末增加168.23億元至1244.56億元，增幅15.63%；凈利潤(rùn)43.34億元，較上年末增長(zhǎng)2.89億元，增幅7.14%。

    鄭州銀行2017年報(bào)披露，截至去年末，該行在全國(guó)城商行中，資產(chǎn)規(guī)模排名第19位，較年初提升二位；存款規(guī)模排名18位，較年初提升二位；凈利潤(rùn)排名12位，較年初提升一位。

    不過(guò)，數(shù)據(jù)也顯示，該行凈利潤(rùn)增速已有所放緩，2015年至2017年同比增幅分別為36.27%、19.14%和7.03%。由于2017年銀行資金成本普遍走高，城商行付息負(fù)債壓力上升，多家城商行凈利息差同比上年略有下降，鄭州銀行的凈利差也由2016年的2.52%降至2017年的1.94%；凈息差由2016年的2.69%降至2017年的2.08%。

    打造商貿(mào)、小微特色金融

    商貿(mào)金融、小微金融是鄭州銀行的特色業(yè)務(wù)，該行董事長(zhǎng)、黨委書記王天宇多次在不同場(chǎng)合表示，要“打造商貿(mào)物流標(biāo)桿銀行”，今年4月1日，鄭州銀行發(fā)起全國(guó)首個(gè)商貿(mào)物流銀行聯(lián)盟。

    財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)顯示，截至2017年末，該行商貿(mào)物流類貸款余額411.82億元，占貸款總額的33.09%；該板塊的收入占總營(yíng)收的40%；截至2017年末，該行小微貸款余額685億元，占各項(xiàng)貸款的53.63%，平臺(tái)小微金融已突破63.6萬(wàn)筆，累計(jì)投放24.94億元。

    但不容忽視的是，作為衡量商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)狀況的重要指標(biāo)，鄭州銀行2017年的不良貸款率同比年初微升0.19個(gè)百分點(diǎn)。該行稱，“由于2017年外部經(jīng)營(yíng)環(huán)境發(fā)生變化，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)總體放緩，中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)困難導(dǎo)致貸款違約增加等因素造成了不良貸款壓力上升，但本行貸款質(zhì)量總體保持在可控水平。”

    據(jù)該行年報(bào)披露，截至2017年末，鄭州銀行公司貸款的不良貸款主要集中在制造業(yè)、住宿和餐飲業(yè)、農(nóng)林牧漁業(yè)，不良貸款比率分別是6.35%、4.74%、3.10%。截至2017年底，該行逾期貸款總額為68.77億元，較上年末增加17.74億元；逾期貸款占貸款總額的比例為5.35%，較2016年增加76個(gè)基點(diǎn)。

    資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張之后補(bǔ)充資本的迫切需求是不少銀行選擇登陸資本市場(chǎng)的重要原因。2017年，鄭州銀行的核心一級(jí)資本充足率、一級(jí)資本充足率、資本充足率分別為7.953%、10.49%、13.53%，其中核心一級(jí)資本充足率較2016年下降0.86個(gè)百分點(diǎn)，接近監(jiān)管紅線。

    此前，和鄭州銀行一起在A股排隊(duì)候場(chǎng)并進(jìn)入“預(yù)披露狀態(tài)”的銀行共計(jì)11家，除了鄭州銀行，其他10家分別為威海市商業(yè)銀行、蘭州銀行、青島農(nóng)商行、蘇州銀行、浙江紹興瑞豐農(nóng)商行、江蘇紫金農(nóng)商行、青島銀行（6.70+0.00%）、長(zhǎng)沙銀行、西安銀行和江蘇大豐農(nóng)商行，而于2015年遞交A股招股書申報(bào)稿的3家H股城商行，徽商銀行、哈爾濱銀行（2.18+0.00%）、盛京銀行（5.29+0.38%）均處于終止?fàn)顟B(tài)或撤回IPO申請(qǐng)，股權(quán)結(jié)構(gòu)和公司治理是重要原因。