“吉利系”上市公司再添一員 估值超50億美元路特斯科技赴美IPO

    本報記者 龔夢澤

    日前，路特斯科技有限公司（下稱路特斯科技或路特斯）與特殊目的收購公司LCattertonAsiaAcquisitionCorp（LCAA）達(dá)成最終并購協(xié)議，約定雙方在合并完成后赴納斯達(dá)克上市，股票代碼“LOT”。合并后的公司將保留“路特斯科技”作為名稱，估值約達(dá)54億美元。

    路特斯科技反向借殼赴美IPO

    根據(jù)雙方的聲明，吉利控股、Etika和蔚來資本等所有路特斯科技現(xiàn)有股東預(yù)計會將各自持有的股權(quán)悉數(shù)轉(zhuǎn)入合并后公司，并在交易結(jié)束后持有合并后公司約89.7%的已發(fā)行和流通股本（基于LCAA股東均放棄行使其贖回股份的權(quán)利等假設(shè)）。

    有資深汽車類證券分析師對《證券日報》記者表示，路特斯采取的是反向借殼，即由殼公司LCAA出錢收購路特斯從而實現(xiàn)合并。“這樣做的好處是，以LCAA為主體開展收購活動，路特斯本身的相關(guān)財務(wù)數(shù)字、生產(chǎn)經(jīng)營狀況，依然可以不對外公開，實現(xiàn)一段時間的保密。”

    此外，這筆合并交易募集到的款項將被用于加速產(chǎn)品創(chuàng)新、開發(fā)新一代汽車技術(shù)、拓寬全球分銷網(wǎng)絡(luò)以及企業(yè)日常經(jīng)營。路特斯科技首席執(zhí)行官馮擎峰帶領(lǐng)的管理團(tuán)隊將負(fù)責(zé)管理合并后的公司。

    事實上，作為英國的標(biāo)志性跑車品牌，路特斯的調(diào)性和賣點使得它必須投入大量資源研發(fā)新技術(shù)，同時又要保持在賽場上的活躍程度，于是路特斯的跑車售價一直居高不下。

    然而，美國和日本的汽車工業(yè)強調(diào)規(guī)模化走量，徹底把“精工細(xì)作”式造車的路特斯逼入絕境。多年來，路特斯一直在各個東家之間不斷轉(zhuǎn)手，經(jīng)歷過豐田、通用、寶騰等。直到2017年，吉利控股集團(tuán)董事長李書福借著收購寶騰汽車，順勢以4.42億元人民幣的價格，拿下了路特斯51%的股份，實現(xiàn)控股。

    對于吉利收購路特斯，中國新能源汽車產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟理事高云鵬認(rèn)為，可以實現(xiàn)兩大汽車集團(tuán)的優(yōu)勢互補和合而共贏。在他看來，對于吉利而言，收購成熟品牌，底層技術(shù)復(fù)用，快速海外上市，既可以省去品牌建構(gòu)，又有了領(lǐng)先技術(shù)；路特斯方面，充裕的資金支持和跑車電動化的超前探索，必將成為跑車品類轉(zhuǎn)型，挖掘出不同于普通乘用車價值的經(jīng)典案例。

    事實上正如專家所講，加入吉利之后路特斯集團(tuán)加速開啟了電氣化轉(zhuǎn)型。2021年8月份，路特斯集團(tuán)正式宣布成立路特斯科技，全球總部落戶武漢經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)，面向全球市場打造超高端純電智能汽車；2022年10月25日，路特斯首款純電智能HyperSUVEletre正式上市，高端定位之下起售價分別為82.8萬元和102.8萬元。

    記者從路特斯科技方面獲悉，Eletre預(yù)計于2023年第一季度在中國交付，年內(nèi)晚些時候還會在英國和歐盟市場交付，其在美國及全球其他地區(qū)的交付也在規(guī)劃中。與此同時，路特斯科技還計劃在未來四年內(nèi)拓寬其豪華電動汽車產(chǎn)品線，包括率先推出一款E級四門轎跑和一款D級SUV。

    推出扛鼎產(chǎn)品之外，路特斯在人事方面也在密集調(diào)兵遣將。去年11月份，前林肯亞太及中國區(qū)總裁毛京波作為創(chuàng)始合伙人正式加入公司，被任命為路特斯中國總裁，并向路特斯CEO馮擎峰匯報。作為車圈宿將，毛京波曾帶領(lǐng)林肯在中國市場實現(xiàn)銷量和口碑雙豐收，從以前邊緣豪華品牌躍遷到和凱迪拉克、雷克薩斯平起平坐的二線豪華品牌，被認(rèn)為具有杰出的品牌運營和營銷經(jīng)驗。

    吉利圍繞汽車平臺化開展新業(yè)務(wù)

    值得一提的是，路斯特科技是繼極星汽車、億咖通科技之后，近一年內(nèi)吉利旗下第三個赴美IPO的公司。2022年6月24日，Polestar極星正式登陸納斯達(dá)克。同年5月份，億咖通科技與COVAAcquisitionCorp.達(dá)成合并協(xié)議，踏上美股上市之旅；12月21日，該項交易完成，億咖通科技正式登陸納斯達(dá)克。

    在億咖通科技赴美上市的前幾天，吉利正式對外宣布，旗下高端純電動品牌極氪汽車已于紐約時間2022年12月7日向美國證監(jiān)會遞交IPO注冊文件，計劃募資逾10億美元，尋求的估值超過100億美元。

    在積極培育品牌，奔走資本市場“廣積糧”這條明線之外，吉利汽車對于智能汽車平臺架構(gòu)搭建這條暗線，把脈汽車工業(yè)發(fā)展下一階段的做法同樣值得玩味。

    2016年，吉利的SEA平臺啟動研發(fā)，2020年浩瀚平臺問世，一個平臺架構(gòu)下，吉利將智能化和集約化、規(guī)?；l(fā)揮到極致。從A級入門小車到商用MPV，一系列車型均產(chǎn)于此，而路特斯也將成為浩瀚家族的最新成員。

    高云鵬對《證券日報》記者表示，通過自研的浩瀚平臺，對于不是直接競爭對手的品牌，吉利可以通過輸出技術(shù)平臺的模式，在為自己賺取可觀的收益的同時，也能夠形成更大范圍的聯(lián)盟。

    “吉利除了在旗下純電動乘用車極氪、皮卡品牌雷達(dá)等使用SEA浩瀚架構(gòu)外，未來包括沃爾沃、Polestar、Smart、路特斯、集度、雷諾等品牌，也可以憑此推出電動車車型。SEA浩瀚架構(gòu)儼然成為吉利在全球市場上交朋友的一個重要利器。”高云鵬表示。

（編輯 上官夢露）