大冶特鋼重組事項(xiàng)過(guò)會(huì) 特鋼巨無(wú)霸將整體上市

    ■本報(bào)記者 李萬(wàn)晨曦

    7月28日，大冶特鋼發(fā)布公告稱，經(jīng)證監(jiān)會(huì)上市公司并購(gòu)重組審核委員會(huì)2019年第34次工作會(huì)議審核，大冶特鋼重組事項(xiàng)獲得有條件通過(guò)。

    從公告預(yù)案到重組過(guò)會(huì)，期間僅耗時(shí)7個(gè)月。通過(guò)本次重組，中信集團(tuán)旗下特鋼板塊即中信泰富特鋼集團(tuán)將實(shí)現(xiàn)整體上市，A股也將迎來(lái)首個(gè)特鋼“巨無(wú)霸”和新材料產(chǎn)業(yè)細(xì)分龍頭。

    上市公司特鋼產(chǎn)能

    將擴(kuò)大至1300萬(wàn)噸

    根據(jù)最新重組草案，大冶特鋼擬發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)泰富投資等合計(jì)持有的興澄特鋼（標(biāo)的公司）86.50%股權(quán)，交易作價(jià)為231.79億元，發(fā)行股份價(jià)格為10元/股。上市公司2018年度利潤(rùn)分配實(shí)施完畢后，本次發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的發(fā)行價(jià)格調(diào)整為9.20元/股。

    由于大冶特鋼和興澄特鋼實(shí)控人均為中信集團(tuán)，通過(guò)本次重組，中信集團(tuán)特鋼板塊——中信泰富特鋼集團(tuán)將實(shí)現(xiàn)整體上市。

    業(yè)內(nèi)人士向《證券日?qǐng)?bào)》記者介紹，中信泰富特鋼集團(tuán)的主要資產(chǎn)就在大冶特鋼和興澄特鋼里面。據(jù)重組草案，截至2018年末，興澄特鋼已經(jīng)成為國(guó)內(nèi)最大的專業(yè)化特鋼生產(chǎn)基地，技術(shù)裝備達(dá)到國(guó)際先進(jìn)水平。

    資料顯示，興澄特鋼擁有常規(guī)品種3000多個(gè)、規(guī)格5000多種，擁有合金鋼棒材、特種中厚板材、特種無(wú)縫鋼管、合金鋼線材、連鑄合金圓坯“五大產(chǎn)品群”以及熱處理材、銀亮材、汽車(chē)零部件、鋼球等深加工產(chǎn)品系列，品種規(guī)格配套齊全并具有明顯優(yōu)勢(shì)。

    此外，興澄特鋼還擁有江陰、青島、靖江、黃石“四大制造基地”和銅陵、揚(yáng)州“兩大原料基地”，形成了沿江沿海產(chǎn)業(yè)鏈戰(zhàn)略布局，擁有從原材料資源到產(chǎn)品、產(chǎn)品延伸加工、終端服務(wù)介入的完整特鋼產(chǎn)業(yè)鏈。

    通過(guò)本次重組，上市公司特鋼產(chǎn)能將擴(kuò)大至1300萬(wàn)噸，資產(chǎn)規(guī)模、盈利水平也將實(shí)現(xiàn)爆發(fā)式增長(zhǎng)。本次交易后，上市公司2018年度模擬合并的資產(chǎn)總額、營(yíng)業(yè)收入、歸母凈利潤(rùn)將擴(kuò)增至701.63億元、721.90億元和38.75億元，分別增長(zhǎng)813.83%、474.16%和659.63%；每股收益也將從1.14元增厚至1.40元。

    此外，交易雙方之間的關(guān)聯(lián)交易將大幅減少，潛在同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)問(wèn)題也將得到有效解決，有利于保障上市公司及全體股東的利益，提升特鋼產(chǎn)業(yè)鏈的協(xié)同效應(yīng)。

    特鋼新材料

    引領(lǐng)鋼鐵產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新

    業(yè)內(nèi)人士指出，中信泰富特鋼集團(tuán)是業(yè)內(nèi)尤為重視創(chuàng)新的企業(yè)集團(tuán)，Wind數(shù)據(jù)顯示，2018年興澄特鋼研發(fā)費(fèi)用高達(dá)20.35億元，較2017年增長(zhǎng)78.56%；實(shí)現(xiàn)營(yíng)收654.05億元，同比增長(zhǎng)38.22%；實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)39.20億元，同比增長(zhǎng)178.01%。

    截至重組草案簽署日，興澄特鋼及其子公司共有637項(xiàng)境內(nèi)專利，包括115項(xiàng)發(fā)明專利及1項(xiàng)境外專利。公司擁有目前國(guó)內(nèi)唯一一家專業(yè)化特鋼研究院，及國(guó)家級(jí)技術(shù)中心、國(guó)家認(rèn)可實(shí)驗(yàn)室、院士工作站、博士后科研工作站、省級(jí)特鋼工程中心等研發(fā)平臺(tái)。

    據(jù)悉，特鋼是重大裝備制造和國(guó)家重點(diǎn)工程建設(shè)所需的關(guān)鍵材料，是鋼鐵材料中的高技術(shù)含量產(chǎn)品，下游應(yīng)用主要集中于國(guó)防、電力、石化、核電、環(huán)保、汽車(chē)、航空、船舶、鐵路等行業(yè)的高端、特種裝備制造領(lǐng)域。

    與普鋼相比，特鋼產(chǎn)品生產(chǎn)工藝更為復(fù)雜、技術(shù)水平要求更高、生產(chǎn)規(guī)模更為集約。根據(jù)2016年四部委發(fā)布的《新材料產(chǎn)業(yè)發(fā)展指南》，先進(jìn)鋼鐵材料即特鋼已納入先進(jìn)基礎(chǔ)材料，是未來(lái)新材料產(chǎn)業(yè)的發(fā)展方向之一。

    重組草案顯示，截至2018年末，興澄特鋼的高標(biāo)準(zhǔn)軸承鋼產(chǎn)銷(xiāo)量世界第一，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有率超80%；汽車(chē)零部件用鋼國(guó)內(nèi)產(chǎn)銷(xiāo)量第一，高端汽車(chē)鋼國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有率超65%；高端海洋系泊鏈用鋼的國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有率超90%；礦用鏈條鋼國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有率超80%；高端連鑄大圓坯國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有率超70%。

    集團(tuán)表示，未來(lái)興澄特鋼將繼續(xù)以市場(chǎng)需求為出發(fā)點(diǎn)，瞄準(zhǔn)戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和下游發(fā)展方向，把握結(jié)構(gòu)性機(jī)遇，大力開(kāi)發(fā)能源用鋼、超純凈軸承鋼、汽車(chē)關(guān)鍵部件用鋼、新一代海洋系泊鏈、高等級(jí)盤(pán)條、高端工模具鋼等前沿品種。