收購(gòu)標(biāo)的核心團(tuán)隊(duì)來(lái)自世界500強(qiáng) 黑牡丹欲打造國(guó)內(nèi)IDC設(shè)備制造龍頭

    ■本報(bào)記者 曹衛(wèi)新 見(jiàn)習(xí)記者 李亞男

    近日，黑牡丹對(duì)外公布了《支付現(xiàn)金、發(fā)行股份及可轉(zhuǎn)換公司債券購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金預(yù)案》（以下稱(chēng)《預(yù)案》）并復(fù)牌。復(fù)牌當(dāng)日，黑牡丹開(kāi)盤(pán)即漲停，彼時(shí)，公司總市值達(dá)72.8億元。

    此次收購(gòu)深圳市艾特網(wǎng)能技術(shù)有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“艾特網(wǎng)能”）100%股權(quán)交易作價(jià)暫定為15億元，如此大手筆選擇跨界收購(gòu)資產(chǎn)，公司是否有轉(zhuǎn)型布局新領(lǐng)域的打算？

    《證券日?qǐng)?bào)》記者就此致電黑牡丹并發(fā)送采訪提綱，公司方面回復(fù)稱(chēng)：“本次交易服務(wù)于黑牡丹整體培育新實(shí)業(yè)的戰(zhàn)略定位，是黑牡丹轉(zhuǎn)型升級(jí)提升可持續(xù)競(jìng)爭(zhēng)力的舉措。”

    “試水”發(fā)行可轉(zhuǎn)債收購(gòu)資產(chǎn)

    《預(yù)案》顯示，黑牡丹擬向藍(lán)富坤、尹大勇等20名自然人股東及深圳艾特網(wǎng)能股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）等12家機(jī)構(gòu)股東以支付現(xiàn)金、發(fā)行股份及可轉(zhuǎn)換公司債券的方式，購(gòu)買(mǎi)其持有的艾特網(wǎng)能100%股權(quán)，交易價(jià)格暫定為15億元。

    值得一提的是，公司先向艾特網(wǎng)能的全體股東以支付現(xiàn)金方式購(gòu)買(mǎi)其合法持有的艾特網(wǎng)能52.88%股權(quán)，擬在上市公司國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理部門(mén)批準(zhǔn)、上市公司股東大會(huì)審議通過(guò)及國(guó)家市場(chǎng)監(jiān)督管理總局經(jīng)營(yíng)者集中審查通過(guò)后實(shí)施;再以發(fā)行股份及可轉(zhuǎn)債的方式向艾特網(wǎng)能的全體股東購(gòu)買(mǎi)其合法持有的艾特網(wǎng)能47.12%股權(quán)，擬在公司國(guó)資主管部門(mén)批準(zhǔn)、公司股東大會(huì)審議通過(guò)及中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)核準(zhǔn)后實(shí)施。

    其中，公司擬向不超過(guò)10名特定投資者非公開(kāi)發(fā)行股份、可轉(zhuǎn)換公司債券募集配套資金，募集配套資金的總金額預(yù)計(jì)不超過(guò)3.5億元。募集配套資金擬用于支付本次并購(gòu)交易稅費(fèi)等并購(gòu)整合費(fèi)用和投入標(biāo)的資產(chǎn)在建項(xiàng)目建設(shè)，也可以用于補(bǔ)充流動(dòng)資金、償還銀行債務(wù)。

    公司擬以支付現(xiàn)金的方式支付的比例為52.88%，以發(fā)行股份的方式支付的比例為10%，以發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的方式支付的比例為37.12%。

    有業(yè)內(nèi)人士表示，“這種方式在證券市場(chǎng)上并不多見(jiàn)，發(fā)行可轉(zhuǎn)債的優(yōu)勢(shì)就是可以防止價(jià)格倒掛，畢竟持有者可以有選擇是作為債券持有還是股份持有，可轉(zhuǎn)債可以保底。”

    有不具名律師告訴《證券日?qǐng)?bào)》記者：“發(fā)行股份及可轉(zhuǎn)債購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)，從發(fā)行人角度來(lái)講不需要拿出那么多錢(qián)，對(duì)公司財(cái)務(wù)壓力會(huì)更小，不過(guò)，發(fā)行可轉(zhuǎn)債從股權(quán)讓渡方面來(lái)講，更有利于公司股權(quán)穩(wěn)定。”

    近年來(lái)，黑牡丹圍繞著公司的發(fā)展戰(zhàn)略，加大對(duì)智能制造等產(chǎn)業(yè)的探索培育，一直在尋求新興產(chǎn)業(yè)的突破。公告顯示，艾特網(wǎng)能的團(tuán)隊(duì)來(lái)自于世界500強(qiáng)企業(yè)美國(guó)艾默生電氣公司的網(wǎng)絡(luò)能源業(yè)務(wù)板塊的核心團(tuán)隊(duì)，團(tuán)隊(duì)均衡完整、經(jīng)驗(yàn)豐富、配合默契。艾特網(wǎng)能是行業(yè)內(nèi)少有的世界500強(qiáng)企業(yè)核心團(tuán)隊(duì)集體創(chuàng)業(yè)的企業(yè)。經(jīng)過(guò)本次收購(gòu)和后續(xù)持續(xù)的業(yè)務(wù)協(xié)作，黑牡丹方面透露，“有機(jī)會(huì)成為國(guó)內(nèi)IDC設(shè)備制造的龍頭企業(yè)。”

    對(duì)賭三年凈利潤(rùn)3.45億元

    7月2日，黑牡丹與交易對(duì)方簽署了《重組協(xié)議》，業(yè)績(jī)承諾人承諾，艾特網(wǎng)能在2019年至2021年期間各年度實(shí)際凈利潤(rùn)分別不低于人民幣8000萬(wàn)元、1.12億元、1.53億元。最終業(yè)績(jī)承諾金額參考資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告和評(píng)估說(shuō)明載明的盈利預(yù)測(cè)數(shù)為基礎(chǔ)，由上市公司與業(yè)績(jī)承諾人協(xié)商確定。

    公開(kāi)資料顯示，艾特網(wǎng)能的核心團(tuán)隊(duì)大多具有在美國(guó)艾默生網(wǎng)絡(luò)能源業(yè)務(wù)板塊、華為技術(shù)有限公司等公司服務(wù)的履歷，具有IDC基礎(chǔ)設(shè)施全網(wǎng)能解決方案的技術(shù)能力和核心競(jìng)爭(zhēng)力。根據(jù)目前未經(jīng)審計(jì)的數(shù)據(jù)，2018年度艾特網(wǎng)能實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入約6億元，實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)約5000萬(wàn)元。

    記者查閱年報(bào)了解到，對(duì)于收購(gòu)艾特網(wǎng)能下一步的規(guī)劃，黑牡丹方面表示，“上市公司還將圍繞艾特網(wǎng)能所處領(lǐng)域，通過(guò)研發(fā)、投資等方式，逐步布局和形成以數(shù)字基礎(chǔ)設(shè)施設(shè)備為基礎(chǔ)，電力電子變換領(lǐng)域?yàn)楹诵牡墓I(yè)關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施技術(shù)及服務(wù)業(yè)務(wù)。上市公司與艾特網(wǎng)能的整合優(yōu)化將會(huì)打造新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，有助于增強(qiáng)上市公司的盈利能力和綜合競(jìng)爭(zhēng)力，給投資者帶來(lái)持續(xù)穩(wěn)定的回報(bào)。”