密集調(diào)研快速布局 機(jī)構(gòu)攜手掘金新基建

    新基建不斷提速，公募、私募、信托等多路機(jī)構(gòu)紛紛瞄準(zhǔn)機(jī)會(huì)，積極布局。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，新基建將迎來(lái)一輪快速發(fā)展，現(xiàn)在是較好的投資窗口期。

    公募密集調(diào)研加緊布局

    各部委、各地區(qū)不斷加大對(duì)5G等新基建的扶持力度，公募的調(diào)研路線也從在線科技、泛科技等概念股轉(zhuǎn)向新基建板塊。

    Choice數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，3月以來(lái)（截至3月26日），共有212家基金公司調(diào)研了123家上市公司。在被調(diào)研的公司中，石基信息受公募機(jī)構(gòu)調(diào)研的次數(shù)最多，吸引了70家公募進(jìn)行105次調(diào)研，博時(shí)基金、中歐基金、國(guó)泰基金、富國(guó)基金等多家公募機(jī)構(gòu)更是調(diào)研了多次。

    此外，信維通信、納思達(dá)也分別接受了公募80次、79次調(diào)研。

    在密集調(diào)研后，多家公募快速布局新基建主題ETF。證監(jiān)會(huì)公示信息顯示，近日，華夏、博時(shí)、招商、南方、鵬華、華安等多家大中型公募基金申報(bào)了新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)方向的股票ETF產(chǎn)品，加上此前嘉實(shí)基金申報(bào)的中證基建ETF，3月份以來(lái)已有7家公募上報(bào)了新基建相關(guān)的指數(shù)型基金。

    據(jù)悉，博時(shí)、招商、南方基金產(chǎn)品跟蹤的是新基建50指數(shù)，華夏、華安基金產(chǎn)品跟蹤的是新基建指數(shù)，嘉實(shí)、鵬華基金產(chǎn)品目前跟蹤的是中證基建指數(shù)。

    光大保德信行業(yè)輪動(dòng)基金經(jīng)理董偉煒分析稱，隨著國(guó)內(nèi)疫情防控態(tài)勢(shì)持續(xù)向好，復(fù)工復(fù)產(chǎn)有序推進(jìn)，財(cái)政、貨幣、產(chǎn)業(yè)政策陸續(xù)加碼，A股中受益于強(qiáng)大內(nèi)需市場(chǎng)、與海外供應(yīng)鏈關(guān)系較弱的公司或?qū)⒊尸F(xiàn)較好的投資機(jī)會(huì)。因此，當(dāng)前時(shí)點(diǎn)投資布局更偏向新基建板塊，而消費(fèi)電子、新能源汽車和創(chuàng)新藥等板塊或出現(xiàn)階段性調(diào)整。

    私募、信托緊盯風(fēng)口

    同樣瞄準(zhǔn)新基建的還有私募和信托。

    私募排排網(wǎng)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，65.96%的私募認(rèn)為，在政策加碼背景下，新基建大概率會(huì)成為未來(lái)市場(chǎng)的投資主線，而且隨著國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)基本面企穩(wěn)，當(dāng)前是較好的布局時(shí)點(diǎn)；其余34.04%的私募則認(rèn)為，新基建板塊能否成為行情主線還有待觀察，目前相當(dāng)一部分股票估值仍過高，并非布局良機(jī)。

    “現(xiàn)在大家都比較看好新基建的上漲邏輯，但什么時(shí)候入場(chǎng)仍有分歧。”滬上一私募基金經(jīng)理表示，上半年受疫情影響，消費(fèi)、出口等行業(yè)承受較大壓力，投資將是拉動(dòng)今年GDP穩(wěn)定增長(zhǎng)的重要方式，而政府引導(dǎo)的新基建則是重中之重，相關(guān)股票會(huì)有較好表現(xiàn)。目前該領(lǐng)域中一部分股票尚在高位不適合入場(chǎng)，但對(duì)于估值合理的股票，現(xiàn)在是盡調(diào)研究的最好時(shí)機(jī)。

    另外，信托融資一直是基建領(lǐng)域的重要資金來(lái)源，多家信托公司表示，在政策紅利陸續(xù)釋放的背景下，新基建投資或成為完成今年戰(zhàn)略目標(biāo)的重要力量。

    “不管是在資本市場(chǎng)還是信托行業(yè)，新基建都是個(gè)熱詞，我們項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)近期正研究信托在5G、互聯(lián)網(wǎng)等領(lǐng)域的參與模式，發(fā)現(xiàn)其與傳統(tǒng)基建具有較大差別，技術(shù)性更強(qiáng)，需要加強(qiáng)股權(quán)投資等模式的應(yīng)用。”一信托業(yè)人士透露。