28只獨(dú)門重倉(cāng)股月漲超10% 易方達(dá)資源飆升底氣足

    ■本報(bào)見習(xí)記者 吳曉璐

    7月份已近尾聲，二季度基金的獨(dú)門重倉(cāng)股中，中原高速等5只個(gè)股爆發(fā)，大漲逾20%，也有23只基金漲幅超10%，對(duì)應(yīng)基金紛紛獲益。截至上周末，易方達(dá)資源行業(yè)基金7月份以來收益高達(dá)11.43%，成為這些基金中的翹楚，其中獨(dú)門重倉(cāng)股的貢獻(xiàn)不可忽視。

    獨(dú)門重倉(cāng)股大漲 3只基金重倉(cāng)獲益

    基金的獨(dú)門重倉(cāng)股一般隱藏著不為人知的利好，體現(xiàn)了基金經(jīng)理的價(jià)值發(fā)現(xiàn)能力。二季報(bào)披露完畢，據(jù)Wind資訊統(tǒng)計(jì)，424只A股成為基金獨(dú)門重倉(cāng)股，7月份，基金經(jīng)理的獨(dú)門重倉(cāng)股表現(xiàn)如何？

    《證券日?qǐng)?bào)》基金新聞部記者重點(diǎn)觀察偏股基金獨(dú)門重倉(cāng)股在7月份的表現(xiàn)，據(jù)Wind資訊統(tǒng)計(jì)，截至上周末，7月份以來，偏股基金的獨(dú)門重倉(cāng)股漲幅超20%的有5只個(gè)股，分別為中原高速、中茵股份、敦煌種業(yè)、濱化股份和海達(dá)股份，漲幅分別為24.8%、23.46%、21.9%、20.58%和20.03%，依次被金鷹鑫益靈活配置基金、泰達(dá)宏利啟富靈活配置基金、工銀瑞信農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)股票基金、招商穩(wěn)榮定期開放靈活配置基金和中信建投睿泰靈活配置基金所持有。

    獨(dú)門重倉(cāng)股中，在7月份以來的漲幅在10%以上的有23只，部分個(gè)股在7月份以后才爆發(fā)，其中有12只從年初至上周末仍是下跌。這些獨(dú)門重倉(cāng)股普遍被基金低配，漲幅在10%以上的23只個(gè)股中，僅3只個(gè)股的基金持有市值占凈值比超過5%，分別為開灤股份、華東重機(jī)和金通靈。截至上周末，這3只股票7月份以來漲幅分別為13.41%、14.85%和12.7%，年內(nèi)漲幅分別為-3.24%、5.52%和8.98%。

    開灤股份、華東重機(jī)和金通靈分別被易方達(dá)資源行業(yè)混合基金、廣發(fā)多因子靈活配置基金和華商動(dòng)態(tài)阿爾法靈活配置基金所持有，持有市值分別為6099.94萬元、1091.6萬元和7772.42萬元，持股市值占基金凈值比分別為5.53%、5.14%和5.1%。截至上周末，這3只基金7月份以來收益率分別為11.43%、0.71%和-0.15%，年內(nèi)收益率分別為14.91%、4.77%和-14.06%。

    資源周期股爆發(fā) 易方達(dá)資源行業(yè)收益飆升

    易方達(dá)資源行業(yè)基金在二季度主要布局了制造業(yè)和采礦業(yè)。7月份，該基金重倉(cāng)持有的個(gè)股全線大漲，除了停牌的第三大重倉(cāng)股中國(guó)神華，其余個(gè)股漲幅均在10%以上。截至上周末，7月份以來其第一大重倉(cāng)股廈門鎢業(yè)大漲29.04%，第二大重倉(cāng)股江西銅業(yè)大漲17.29%，第四大重倉(cāng)股潞安環(huán)能大漲15.35%，西山煤電、方大炭素、天齊鋰業(yè)、陽(yáng)泉煤業(yè)和云南銅業(yè)分別大漲12.77%、117.23%、20.97%、15.34%和15.16%。

    易方達(dá)資源行業(yè)混合基金基金經(jīng)理王超在二季報(bào)中表示，二季度主要是增持了部分前期跌幅較大的周期股，同時(shí)也增持了資源板塊中具備成長(zhǎng)屬性的部分個(gè)股，例如新能源汽車相關(guān)的上游資源股等。

    華創(chuàng)證券首席策略分析師王君認(rèn)為，2017年以來，資金抱團(tuán)，消費(fèi)白馬估值漸高，對(duì)增量資金的吸引力下降，近期美元弱勢(shì)助力了中國(guó)流動(dòng)性寬松，而中國(guó)此輪周期中去產(chǎn)能的顯著成果提升了商品價(jià)格和上中游行業(yè)利潤(rùn)的韌性，經(jīng)濟(jì)環(huán)境正逐步邁入“流動(dòng)性改善，經(jīng)濟(jì)不悲觀”的情景之中。在追逐“確定性”的思路下周期股熱火重燃，但短期內(nèi)即將估值修復(fù)至臨近飽和。中長(zhǎng)期來看，仍建議關(guān)注受益產(chǎn)業(yè)大勢(shì)及政策支持的核心產(chǎn)業(yè)方向，如新能源汽車、人工智能、OLED、半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈。