白酒股不到三個月漲20% 銀華周可彥與農(nóng)銀匯理張峰“對飲”浮盈1500萬元

    銀華滬港深增長股票和農(nóng)銀匯理策略精選偏股混合持有白酒股市值占凈值比分別達(dá)44.89%和32.05%，三季度以來收益率分別為10.65%和11.1%

    ■本報見習(xí)記者 吳曉璐

    三季度以來，白酒板塊上沖后回調(diào)，在9月中旬以來再度迎來大漲行情。截至9月22日，三季度以來白酒板塊平均漲幅為19.50%，跑贏大盤14.49個百分點(diǎn)。“喝酒”的基金也因此收益?！蹲C券日報》基金新聞部記者據(jù)Wind資訊統(tǒng)計，持有白酒股倉位較高的2只基金，銀華滬港深增長股票和農(nóng)銀匯理策略精選偏股混合年內(nèi)收益頗佳。

    二季度末，2只基金持有白酒股市值分別為2970.76萬元和5045.66萬元，占基金凈值分別為44.89%和32.05%。截至9月22日，這2只基金年內(nèi)收益率分別為37.05%和23.51%，三季度以來收益率分別為10.65%和11.1%。若2只基金持有白酒股數(shù)量未變，三季度以來，這2只基金因持有白酒股合計浮盈1562.11萬元。

    銀華滬港深增長股票基金經(jīng)理周可彥對《證券日報》基金新聞部記者表示，白酒的行業(yè)景氣度已好轉(zhuǎn)，景氣周期至少還將持續(xù)2年-3年。白酒板塊很多公司半年報業(yè)績超預(yù)期，尤其是區(qū)域性上市白酒龍頭公司未來市值增長的潛力更大。跟其他板塊相比，白酒股的業(yè)績和回報確定性較為突出。

    重倉白酒股

    2只基金浮盈1562萬元

    《證券日報》基金新聞部記者據(jù)Wind資訊統(tǒng)計，在223只主動管理偏股酒類主題基金中，有43只基金在一季度末和二季度末的頭號重倉股均為白酒。三季度以來截至9月22日，偏股酒類主題基金中，有78只收益率超過5%，占比為34.98%，收益率超過10%的有13只。

    記者重點(diǎn)關(guān)注了三季度以來，這13只收益率超過10%的偏股基金，其中銀華滬港深增長股票等8只基金今年以來收益率超過20%。這8只基金中，有6只基金今年二季度末的頭號重倉股為白酒股。其中銀華滬港深增長股票和農(nóng)銀匯理策略精選偏股混合這2只基金，白酒股倉位最高。二季度末，2只基金持有白酒股市值占基金凈值比分別為44.89%和32.05%。

    截至9月22日，銀華滬港深增長股票年內(nèi)收益率為37.05%，三季度以來收益率為10.65%。今年一季度末，該基金的前十大重倉股中，有7只是白酒股，合計持有市值為2252.66萬元，占基金凈值比為45.95%，其頭號重倉股為貴州茅臺。今年二季度末，該基金前十大重倉股中，仍有7只白酒股，合計持有市值為2560.2萬元，占基金凈值比為38.69%，較一季度末降低7.26個百分點(diǎn)，頭號重倉股換為山西汾酒。三季度以來至9月22日，山西汾酒大漲57.80%。若看其全部持股，二季度末該基金共持有11只白酒股，持有市值為2970.76萬元，合計占基金凈值比為44.89%。若該基金持有11只白酒股數(shù)量未變，則三季度以來，該基金因持有這11只白酒股浮盈579.31萬元。

    銀華滬港深增長股票基金經(jīng)理周可彥對《證券日報》基金新聞部記者表示，白酒的行業(yè)景氣度已好轉(zhuǎn)，景氣周期至少還將持續(xù)2年-3年。白酒板塊很多公司半年報業(yè)績超預(yù)期，尤其是區(qū)域性上市白酒龍頭公司未來市值增長的潛力更大。跟其他板塊相比，白酒股的業(yè)績和回報確定性較為突出。白酒股當(dāng)前估值依然不貴，有的個股還是偏低。

    另外，農(nóng)銀匯理策略精選偏股混合基金對白酒股的持倉也比較高。今年一季度末，該基金持有5只白酒股，合計持有市值為5862.1萬元，占基金凈值比為35.21%，頭號重倉股為五糧液。二季度末，該基金仍持有這5只白酒股，但是頭號重倉股換成貴州茅臺。二季度末農(nóng)銀匯理策略精選偏股混合持有白酒股市值為為4548.58萬元，占基金凈值比為28.89%，較一季度也有所下降，降低了6.32個百分點(diǎn)。二季度末該基金共持有6只白酒股，持有市值為5045.66萬元，合計占基金凈值比為32.05%。截至9月22日，該基金年內(nèi)收益率為23.51%，三季度以來收益率為11.10%。若該基金重倉持有白酒股數(shù)量未變，則三季度以來，其因持有這6只白酒股浮盈982.80萬元。

    農(nóng)銀匯理策略精選偏股混合基金經(jīng)理張峰表示，今年2月份開始，組合大規(guī)模加倉白酒板塊，下半年市場大概率仍將以白馬為美，小市值公司難有大幅表現(xiàn)的機(jī)會。預(yù)計下半年相比于上半年可能出現(xiàn)的新機(jī)會主要集中在周期行業(yè)和成長板塊中業(yè)績增速較高、PEG合理的子行業(yè)。配置上基礎(chǔ)倉位以白酒、家電、保險、醫(yī)藥流通等上半年表現(xiàn)較好的板塊中的白馬股為主。

    中歐基金持有

    白酒股倉位最高

    雙節(jié)臨近，白酒行業(yè)將迎來一年中的黃金消費(fèi)期。在A股上，上周白酒龍頭貴州茅臺連續(xù)5個交易日盤中突破500元，最高至502.5元，上周五收盤499.93元，以0.07元之差，未能站上500元大關(guān)。上周白酒板塊平均上漲2.23%，跑贏大盤漲幅2.26個百分點(diǎn)，主力資金凈流入9.15億元。三季度以來至9月22日，白酒板塊平均漲幅為19.50%，跑贏大盤14.49個百分點(diǎn)，二季度末重倉了白酒股的基金或受益匪淺。

    從基金公司角度看，二季度末，持有白酒股個數(shù)最多的是招商基金?！蹲C券日報》基金新聞部記者據(jù)Wind資訊統(tǒng)計，二季度末招商基金重倉了11只白酒股，其次是銀華基金和鵬華基金，分別重倉持有了10只和9只白酒股。這3家基金公司持有白酒股市值分別為16.26億元、35.34億元和9.87億元，占基金公司基金凈值比分別為0.45%、2.3%和0.45%。

    但是若從持有白酒股的倉位來看，中歐基金持有白酒股市值占基金凈值比最高，為2.66%，該公司僅持有3只白酒股，合計持有市值19.87億元。其次是恒生前?；?，持有白酒股市值1077.02萬元，占公司基金凈值比為2.64%，銀華基金持有白酒股市值占基金凈值比為2.3%，則位列第三。