AI需求持續(xù)推動存儲市場 機構預計第三季度閃存最高漲價10%

    本報記者張文湘 見習記者占健宇

    隨著服務器終端庫存調整逐步完成，以及AI（人工智能）應用的增長，存儲行業(yè)迎來了快速發(fā)展。今年上半年，多家A股相關上市公司取得了亮眼的表現，而NAND Flash（閃存）市場在第二季度也表現出了強勁的盈利能力。

    業(yè)內人士認為，在AI等因素的推動下，存儲行業(yè)需求將繼續(xù)增長，下半年PC（個人計算機）和智能手機市場的需求預計將有所回升，從而帶動NAND Flash等存儲產品出貨量的增長。

    上市存儲企業(yè)整體表現優(yōu)異

    今年上半年，國內存儲芯片領域上市公司業(yè)績表現突出。根據Wind數據，存儲器板塊25家上市公司今年上半年營業(yè)收入同比增長46.25%，歸屬母公司股東的凈利潤同比增長142.86%。

    兆易創(chuàng)新2024年中報顯示，在經歷2023年市場需求低迷和庫存逐步去化后，2024年上半年消費、網通市場出現需求回暖，帶動公司存儲芯片的產品銷量和營收增長。上半年，公司實現營業(yè)收入36.09億元，同比增長21.69%，歸屬于上市公司股東的凈利潤5.17億元，同比增長53.88%。

    江波龍2024年上半年實現營業(yè)收入90.39億元，同比增長143.82%；實現歸屬于上市公司股東的凈利潤5.94億元，同比增長199.64%。“進入2024年，半導體存儲主要應用市場中，移動設備和PC市場需求呈現溫和增長，服務器市場對半導體存儲的需求隨著AI大模型訓練數據規(guī)模的指數級增長而急劇上升。”江波龍在半年報中表示。

    而存儲行業(yè)的未來發(fā)展也獲得廣泛看好。中商產業(yè)研究院一份研報認為，存儲芯片在智能手機、服務器、PC等領域的應用需求持續(xù)增長。人工智能技術的迅猛發(fā)展，尤其是AI服務器的市場需求大幅增長，為存儲芯片行業(yè)帶來了新的增長點。

    智研瞻產業(yè)研究院則預測，2024年至2030年間，中國存儲器芯片行業(yè)市場規(guī)模增長率在5%至7%，2030年中國存儲器芯片行業(yè)市場規(guī)模13509.99億元，同比增長5.87%。

    九方金融研究所行研團隊向《證券日報》記者表示：“存儲器市場自去年三季度企穩(wěn)反彈，目前整體已經有所改善。預計接下來存儲器市場的結構分化較為明顯，在AI算力需求的刺激下，HBM（高帶寬內存）存儲器市場有望實現高速增長，其他存儲器如NAND Flash、嵌入式存儲則增速較為平緩。”

    閃存需求呈增長趨勢

    在多個存儲類產品中，NAND Flash產品上半年獲得較快的增長。日前，TrendForce集邦咨詢發(fā)布報告顯示，由于服務器終端庫存調整接近尾聲，加上AI推動了大容量存儲產品需求，今年第二季度NANDFlash價格持續(xù)上漲，NAND Flash總營收達167.96億美元，環(huán)比增長14.2%。

    TrendForce集邦咨詢表示，今年第二季度起所有NAND Flash供應商已恢復盈利狀態(tài)，并計劃在第三季度擴大產能，以滿足AI和服務器的強勁需求。

    群智咨詢（Sigmaintell）半導體分析師王旭東在接受《證券日報》記者采訪時表示：“近年來，AI應用對數據存儲的需求不斷上升，這不僅推動了NAND Flash容量的擴張，也進一步刺激了對其需求的提升。隨著全球經濟溫和復蘇及AI驅動，疊加供應商產能擴張以及市場庫存調整完成，下半年NAND Flash需求依然呈現增長趨勢。其中，預計2024年全球智能手機應用的NAND Flash需求約2501億GB，同比增長約18.2%。”

    在相關企業(yè)人士看來，下半年行情仍值得期待。國內某存儲芯片設計公司內部人士向《證券日報》記者表示：“從下半年情況來看，PC和智能手機市場的需求預計將有所回升，特別是蘋果和華為等主要廠商推出的新機型，可能會刺激消費者對高性能存儲設備的需求，從而帶動NAND Flash出貨量的增長。”

    上述存儲芯片設計公司內部人士預計，在AI技術的推動下，企業(yè)級的需求增長較為顯著，這可能會帶動相關NAND Flash產品價格的上漲。

（編輯 上官夢露）