國資入股、省內(nèi)幫扶農(nóng)信機(jī)構(gòu)多種方式化解風(fēng)險

    ■本報記者 郝飛

    日前，國家金融監(jiān)督管理總局新疆監(jiān)管局發(fā)布《關(guān)于若羌縣農(nóng)村信用合作聯(lián)社定向募股方案和變更持股10%以上股東的批復(fù)》，核準(zhǔn)若羌縣農(nóng)信聯(lián)社定向募股方案，本次募集股份8000萬股，定向募股后，股份共計22842.95萬股。批復(fù)還要求，若羌縣農(nóng)信聯(lián)社防范和化解風(fēng)險。

    記者梳理國家金融監(jiān)督管理總局行政許可信息發(fā)現(xiàn)，今年以來，各級監(jiān)管部門已發(fā)布約10起農(nóng)信社定向募股或股權(quán)變更的批復(fù)，其中各級國資入股占據(jù)主力位置。

    接受《農(nóng)村金融時報》記者采訪的專家普遍認(rèn)為，引進(jìn)外來股東是農(nóng)信社化解存量風(fēng)險的重要方式。在引進(jìn)股東時，各級國資企業(yè)及省內(nèi)農(nóng)信機(jī)構(gòu)是主要來源。

    地方國資入股提升化險速度

    “高風(fēng)險農(nóng)信社”是指監(jiān)管評級為六級的農(nóng)信社，以及監(jiān)管評級為五B級且主要監(jiān)管指標(biāo)呈下行惡化趨勢的農(nóng)信社。如何推進(jìn)高風(fēng)險農(nóng)信社改制成為整個農(nóng)信改革過程中難啃的“硬骨頭”。

    為化解農(nóng)信社風(fēng)險，近年來，各地出臺一系列措施。比如，東北某省加快推進(jìn)農(nóng)村信用社產(chǎn)權(quán)制度改革實施方案，明確歷史包袱特別重的農(nóng)信機(jī)構(gòu)，可在政府幫扶的基礎(chǔ)上，引進(jìn)有實力的戰(zhàn)略投資者，單一企業(yè)對監(jiān)管評級5級和6級的機(jī)構(gòu)持股比例分別不得超過20%和30%，由戰(zhàn)略投資者消化不良資產(chǎn)。

    該省一位農(nóng)信系統(tǒng)從業(yè)者告訴記者，由于入股農(nóng)信社分紅、以及股權(quán)轉(zhuǎn)讓等都存在諸多不確定性因素，因此民營企業(yè)入股農(nóng)信社的積極性不高，多數(shù)情況下都是當(dāng)?shù)貒笤谡块T的協(xié)調(diào)和推動下入股。

    中國（海南）改革發(fā)展研究院研究員郝志運(yùn)向記者表示，地方國資入股農(nóng)信社，有利于地方國資更好監(jiān)督、支持和服務(wù)本地農(nóng)信系統(tǒng)的經(jīng)營發(fā)展，更有效幫助農(nóng)信社解決資本金不足的問題，優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)，進(jìn)一步提升公司治理和業(yè)務(wù)經(jīng)營水平。同時，地方國資入股有利于農(nóng)信機(jī)構(gòu)加強(qiáng)與地方政府協(xié)調(diào)互動，保障農(nóng)信系統(tǒng)堅守“支農(nóng)支小、服務(wù)地方”的定位，深耕扶持本土產(chǎn)業(yè)，服務(wù)區(qū)域?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)、普惠小微和鄉(xiāng)村振興，持續(xù)支持區(qū)域經(jīng)濟(jì)社會高質(zhì)量發(fā)展。

    專精特新企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展促進(jìn)工程執(zhí)行主任袁帥認(rèn)為，國資入股可以為農(nóng)信社注入大量資本，提高其資本實力和經(jīng)營能力，從而增強(qiáng)抵抗風(fēng)險的能力。

    黑龍江省一位縣級農(nóng)信聯(lián)社理事長在接受記者采訪時表示，地方國資入股該聯(lián)社后，加快了該聯(lián)社全面化解風(fēng)險的速度，切實提升抵御風(fēng)險的能力。在地方國資支持下，該聯(lián)社不斷完善流動性風(fēng)險管理體系，加強(qiáng)日常監(jiān)測和專項審計，保持正常的備付率水平和充足的優(yōu)質(zhì)流動性資產(chǎn)儲備。該聯(lián)社還持續(xù)關(guān)注資產(chǎn)負(fù)債期限錯配情況，調(diào)整優(yōu)化資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，積極拓展多元化融資渠道，降低集中度風(fēng)險。

    省內(nèi)幫扶模式呈現(xiàn)多元化

    除用引進(jìn)戰(zhàn)略投資者的方式來化解風(fēng)險外，近年來，更多農(nóng)信社是在省聯(lián)社協(xié)調(diào)下，通過省內(nèi)經(jīng)營較好的農(nóng)信機(jī)構(gòu)援助方式化解風(fēng)險。業(yè)內(nèi)將這種化解方式稱為省內(nèi)幫扶。這種省內(nèi)幫扶的方式還在不斷演化，其核心內(nèi)容是通過大幫小、強(qiáng)帶弱的方式提升農(nóng)信系統(tǒng)總體經(jīng)營能力。

    從短期看，省內(nèi)幫扶模式有助于改善被參股農(nóng)信社的資產(chǎn)質(zhì)量和經(jīng)營管理，拓展參股機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)范圍，實現(xiàn)雙方互利共贏。從長期看，有助于提高區(qū)域農(nóng)信機(jī)構(gòu)整體經(jīng)營實力，夯實行業(yè)發(fā)展基礎(chǔ)。

    郝志運(yùn)認(rèn)為，這種農(nóng)信系統(tǒng)內(nèi)“以大帶小”模式日益增加。相較于其他外部投資者，農(nóng)信系統(tǒng)內(nèi)部單位之間對彼此的經(jīng)營管理模式、風(fēng)險管理方式和公司治理情況更加熟悉，特別是省內(nèi)農(nóng)信機(jī)構(gòu)入股，也利于保持系統(tǒng)股權(quán)結(jié)構(gòu)穩(wěn)定。

    袁帥認(rèn)為，通過省內(nèi)經(jīng)營較好的農(nóng)信機(jī)構(gòu)援助方式，可引入經(jīng)驗豐富、經(jīng)營良好的機(jī)構(gòu)來幫助化解風(fēng)險，提供業(yè)務(wù)支持和管理咨詢，增強(qiáng)農(nóng)信社運(yùn)營能力，從而更好防范和應(yīng)對風(fēng)險。這種方式為被援助的農(nóng)信機(jī)構(gòu)在業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型和風(fēng)險處理過程中提供支持，幫助其提高經(jīng)營水平。

（編輯 張博）