完善銀行消費者適當性管理的思考

　　(南陽銀保監(jiān)分局 李耀)我國經(jīng)濟的平穩(wěn)持續(xù)增長帶來了居民收入的增加，使居民的資產(chǎn)配置意愿和能力不斷增強。各商業(yè)銀行瞄準這一業(yè)務(wù)增長點，紛紛推出了多元繁多的資產(chǎn)管理產(chǎn)品和相關(guān)金融服務(wù)。維護消費者合法權(quán)益、防控好金融風險是銀行業(yè)金融機構(gòu)開展資管業(yè)務(wù)的底線和原則，消費者適當性管理到位是實現(xiàn)上述底線和原則的重要一環(huán)。

　　一、消費者適當性管理的重要意義

　　銀行消費者適當性管理是指銀行在發(fā)行和銷售資產(chǎn)管理產(chǎn)品或提供金融服務(wù)時，堅持“了解產(chǎn)品”和“了解客戶”的經(jīng)營理念，最大程度地掌握、識別、評估客戶財務(wù)狀況和風險偏好，充分地揭示、告知產(chǎn)品和服務(wù)的特征、風險、費用等信息，向消費者銷售或提供與其風險識別能力和風險承擔能力相適應(yīng)的資管產(chǎn)品與服務(wù)。消費者適當性管理在以下方面具有積極意義。

　　消費者適當性管理可有效保護金融消費者的合法權(quán)益。在客戶自主向銀行提供收入、投資經(jīng)歷、風險好惡等信息的基礎(chǔ)上，銀行按照相應(yīng)的賦分規(guī)則匯總算出客戶風險評測能力得分，銀行工作人員根據(jù)客戶的相應(yīng)得分推介與之風險匹配能力相適應(yīng)的產(chǎn)品，并充分向客戶揭示產(chǎn)品的收益和風險等信息，客戶在了解產(chǎn)品的有關(guān)情況后決定是否購買。此過程，一定程度上消除銀行和消費者之間的信息不對稱，利于保證消費者的知情權(quán)、選擇權(quán)和公平交易權(quán)，且整個過程留有文檔資料、錄音錄像等信息，方便日后出現(xiàn)糾紛投訴明責定責，防止銀行不當銷售、夸大收益、低估風險等侵害消費者合法權(quán)益的事件發(fā)生。

　　消費者適當性管理可促進金融風險的防控。近年來，銀行加大資管產(chǎn)品的創(chuàng)新力度，跨行業(yè)、跨市場、跨期限的資管產(chǎn)品涌現(xiàn)出來。這些產(chǎn)品的交易結(jié)構(gòu)復(fù)雜、投資運作專業(yè)、風險波動較大，不易被普通消費者所能理解并承擔其風險損失。消費者適當性管理一定程度上抑制了銀行過度開發(fā)、銷售、投資高風險資管產(chǎn)品的沖動，利于防范高風險產(chǎn)品所引致的單個市場或行業(yè)的風險向銀行體系蔓延，利于金融風險的防控和金融體系穩(wěn)健運行。

　　消費者適當性管理是打破“剛性兌付”信仰的重要保障。一直以來，普通大眾對銀行的“剛性兌付”信仰比較牢固，認為在銀行購買理財產(chǎn)品或獲得的金融服務(wù)就像存款一樣到期本金安全并有固定收益。銀行出于眾多因素的考量，對于未達到預(yù)期收益率的理財產(chǎn)品也會經(jīng)過一系列操作按預(yù)期收益率給付消費者。嚴格的消費者適當性管理真正實現(xiàn)了“賣者有責”的基礎(chǔ)上的“買者自負”，使銀行回歸“代客理財、盈虧自負”的定位，是打破“剛性兌付”的重要保障。

　　二、銀行消費者適當性管理存在的問題

　　近年來，銀行業(yè)消費者對涉及銀行適當性管理的投訴持續(xù)增多，部分消費者甚至和銀行對簿公堂，要求銀行未正確履行適當性管理義務(wù)而賠付其投資損失。監(jiān)管部門始終重視消費者權(quán)益保護，查處和通報了消費者適當性管理不到位的銀行業(yè)金融機構(gòu)。這都說明了消費者適當性管理中存在一些問題。

　　一是缺乏專門的銀行消費者適當性管理辦法。目前，監(jiān)管部門針對銀行業(yè)金融機構(gòu)的適當性管理的要求分散于指定的規(guī)范性文件之中，如《商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》、《中國銀監(jiān)會關(guān)于規(guī)范商業(yè)銀行代理銷售業(yè)務(wù)的通知》等，缺乏像證監(jiān)會出臺的《證券期貨投資者適當性管理辦法》這類行業(yè)性的適當性管理基本規(guī)范。這就在銀行業(yè)領(lǐng)域欠缺了消費者分類、產(chǎn)品分類、適當性匹配等基本系統(tǒng)全面的監(jiān)管要求，一定程度上不利于監(jiān)管部門督導銀行業(yè)金融機構(gòu)落實消費者適當性管理的要求以及違反消費者適當性管理的相關(guān)責任的追究。

　　二是部分銀行機構(gòu)消費者適當性管理流于形式。部分銀行對消費者適當性管理的重要性認識不到位，僅僅考量得是形式上實現(xiàn)了給予客戶風險提示、要求客戶簽名、填寫或參與風險測評等程序，而不是通過上述程序真實地核對客戶風險承受能力并依據(jù)客戶的實際情況進行推介銷售。一些銀行工作人員甚至指導客戶做好風險評測以到達相應(yīng)的風險承受等級來滿足購買高風險的產(chǎn)品的條件。這就造成了雖然形式上做到消費者適當性管理要求，而實質(zhì)上并未真正保護消費者合法權(quán)益和防控風險。

　　三是線上銷售的適當性管理留有空白。手機銀行等APP渠道給客戶選擇提供了便捷、靈活的方式，客戶也愿意通過網(wǎng)上客戶端等購買理財產(chǎn)品。應(yīng)該注意的是，通過手機銀行APP就能夠購買許多專業(yè)性強、風險較高的產(chǎn)品。而這些產(chǎn)品的相關(guān)服務(wù)協(xié)議文本冗長，風險揭示內(nèi)容隱藏在文本的條款之中，消費者詳細研讀存在一定的困難，很多情況下會不看或粗略瀏覽其細節(jié)內(nèi)容，而直接勾選相關(guān)協(xié)議，消費者對該產(chǎn)品的主要情況缺乏掌握。風險提示內(nèi)容的不易發(fā)現(xiàn)客觀上增加了消費者對產(chǎn)品風險狀況了解的難度。線上渠道的適當性管理存在一定的空白之處。

　　三、完善銀行消費者適當性管理的建議

　　關(guān)于消費者適當性管理的爭議事件和案例總能在社會大眾中引發(fā)熱議和討論，促進了消費者權(quán)利意識的提高，也是對銀行完善消費者適當性管理的警示。完善銀行消費者適當性管理，要盡快制定相關(guān)基本規(guī)范，實質(zhì)性地履行消費者適當性管理，填補線上銷售領(lǐng)域的空白。

　　一是盡快出臺銀行業(yè)消費者適當性管理基本規(guī)范制度。在認真梳理分散在規(guī)范性文件涉及消費者適當性管理要求的基礎(chǔ)上，借鑒相關(guān)行業(yè)監(jiān)管經(jīng)驗，出臺銀行業(yè)消費者適當性管理基本規(guī)范。通過明確的制度規(guī)定，對銀行業(yè)消費者分類、產(chǎn)品和服務(wù)分級、適當性匹配等過程作出明確要求，并壓實銀行的主體責任，提出相應(yīng)的監(jiān)管措施。

　　二是銀行要把消費者適當性管理落實落細。銀行應(yīng)把消費者適當性管理作為一項內(nèi)控管理的重要制度落實到經(jīng)營管理之中。要進一步細化相關(guān)業(yè)務(wù)操作流程，以看得見、講得明的細則堵住適當性管理操作中的“露點”。要加強對一線銷售人員的教育和管理，提升其合規(guī)意識和職業(yè)素養(yǎng)。謹慎性地測評消費者風險等級，可將風險評估工作和產(chǎn)品銷售工作分開設(shè)置，保證風險評估結(jié)果的客觀性。

　　三是高度重視線上銷售領(lǐng)域空白的風險。銀行應(yīng)堅持線上和線下消費者適當性管理一視同仁、同等對待，堅決避免提高線上銷售來規(guī)避適當性管理。對于特定的高風險產(chǎn)品，銀行應(yīng)在線上渠道下架，引導消費者至線下網(wǎng)點購買。進一步完善線上渠道協(xié)議文本條款展示，通過簡明扼要的提示點方便消費者理解、掌握文本主要內(nèi)容。風險揭示內(nèi)容要前置于電子簽約前，加深消費者對產(chǎn)品風險的認識。

　　(農(nóng)村金融時報 河南駐地記者王松 推介)