祥鑫科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“祥鑫科技”）近期在證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站披露招股說明書，公司擬在深交所發(fā)行不超過3768萬股，發(fā)行后總股本不超過10570萬股，保薦機(jī)構(gòu)是國(guó)信證券。據(jù)了解，祥鑫科技2017年披露的招股說明書中，擬上市地點(diǎn)是上交所，保薦機(jī)構(gòu)是德邦證券。
據(jù)披露，祥鑫科技計(jì)劃通過本次IPO募集資金約9.89億元，分別投向大型精密汽車模具及汽車部件生產(chǎn)基地建設(shè)項(xiàng)目、汽車部件常熟生產(chǎn)基地二期擴(kuò)建項(xiàng)目和廣州研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目。
而在2017年披露的招股書中，祥鑫科技計(jì)劃募集資金約5.5億元，投向五金模具生產(chǎn)項(xiàng)目、擴(kuò)建汽車零部件和汽車模具生產(chǎn)項(xiàng)目、研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目和補(bǔ)充營(yíng)運(yùn)資金。
公開資料顯示，祥鑫科技的主營(yíng)業(yè)務(wù)是精密沖壓模具和金屬結(jié)構(gòu)件的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。2015-2017年及2018年1-6月份，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入8.65億元、11.58億元、14.71億元和7.28億元，同期凈利潤(rùn)分別為8297.47萬元、11658.95萬元、13906.83萬元和7362.61萬元。
報(bào)告期內(nèi)，祥鑫科技外銷收入占主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比重分別為48.13%、38.88%、35.38%和37.03%，產(chǎn)品主要出口地區(qū)是歐洲、美國(guó)和日本。
隨著營(yíng)業(yè)收入的增長(zhǎng)，祥鑫科技應(yīng)收賬款余額也相應(yīng)增加。2015-2017年末及2018年6月底，祥鑫科技的應(yīng)收賬款余額分別為2.14億元、2.64億元、3.11億元和3.04億元，占營(yíng)業(yè)收入的比例分別為24.69%、22.76%、21.93%和41.76%；存貨賬面價(jià)值分別為1.45億元、1.42億元、1.91億元和2.21億元。
祥鑫科技還在招股書中提示了外協(xié)加工風(fēng)險(xiǎn)。2015-2017年及2018年1-6月份，祥鑫科技發(fā)生的外協(xié)加工金額分別是1.46億元、1.62億元、1.64億元和8025.19萬元，。祥鑫科技表示，雖然公司對(duì)外協(xié)供應(yīng)商準(zhǔn)入、外協(xié)加工質(zhì)量控制等作出了明確規(guī)定并得到有效執(zhí)行，報(bào)告期內(nèi)未發(fā)生外協(xié)廠商原因?qū)е碌闹卮螽a(chǎn)品質(zhì)量問題或供貨不及時(shí)情形。但如果公司不能持續(xù)保持對(duì)外協(xié)供應(yīng)商的良好管理，將存在影響產(chǎn)品質(zhì)量、耽誤生產(chǎn)進(jìn)度的風(fēng)險(xiǎn)，給公司整體經(jīng)營(yíng)帶來不利影響。
負(fù)債端來看，截至上述報(bào)告期末，祥鑫科技資產(chǎn)負(fù)債率分別為47.06%、49.92%、47.64%和41.77%，而可比上市公司平均值分別為39.58%、44.12%、38.89%和37.57%。
